Inflationen har varit ett ihållande problem för amerikanska konsumenter sedan början av 2022, med junis 9.1 % ökning av konsumentprisindex som markerar den mest betydande ökningen på 40 år. Trots räntehöjningar från Federal Reserve var inflationen fortsatt hög under oktober. Men med början i september började siffrorna att sjunka. Enligt Bureau of Labor Statistics låg konsumentprisindexet på en årlig takt på 7.7 % till och med oktober – en siffra som är betydligt lägre än septembers 8.2 % men fortfarande högre än augustis 8.3 %. Inflationen kan urholka rikedomen, tära på avkastningen på investeringar och kontanters köpkraft. Som ett resultat kan investerare vilja lägga till inflationsskydd till sina portföljer.
Obligationer
I-obligationer – en typ av statsobligationer – erbjuder en säker skydd mot inflation, men de är inte ett universalmedel. Ändå är dessa obligationer ett säkert kort för investerare som vill säkra sig mot inflation. I Obligationer kombinerar ett fast inflationsskydd med en rörlig ränta som bestäms av inflationstakten. Den nuvarande avkastningen på dessa obligationer är 9.62 %, och obligationer kan köpas på TreasuryDirect.gov. Den stora nackdelen med I Bonds är köpgränsen på $10,000 12 per år. Detta kan vara särskilt restriktivt för större investerare. Det bör noteras att vissa investerare kan ha problem med I Bonds bristande likviditet. Istället för att göra vanliga räntebetalningar betalar de ut när de säljs, vilket kan vara obekvämt om du behöver pengarna tidigare än så (försäljning är möjlig minst XNUMX månader efter köp).
Fonder och ETF:er för hög inflation
Inflationsskyddade statsobligationer och råvaror. Eftersom de är känsliga för inflation, ger Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) en kort inflationssäkring. Deras värden förändras som svar på inflationen. Räntorna på TIPS, som vanligtvis varierar från 2 % till 4 %, är lägre än deras I Bond-kamrater. De är därmed mer sårbara för inflationsrisk. Råvaru-ETF:er är en annan inflationssäkring. Råvaror, som är känsliga för ekonomisk vitalitet, bidrar till inflationen. Råvarufonder kan fånga upp pristoppar före inflation som följer med ekonomisk tillväxt. Trots detta rekommenderar Russ Kinnel, Director of Manager Research på Morningstar, att behålla en liten position i råvarufonder eftersom råvaror är volatila och svåra att förutsäga.
TIPS och råvarufonder för hög inflation:
- Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities Index VTAPX
- Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities ETF VTIP
- Schwab US TIPS ETF SCHP
- Pimco Commodity Real Return Strategy PCRAX
Ska du köpa guld under hög inflation?
Är guld en bra investering när inflationen är hög? Enligt guldförespråkare har det inte funnits något konsekvent mönster av investerare som köper guld under perioder med hög inflation. Det finns ingen metod för att avgöra om guldpriset ska öka eller minska i framtiden, precis som andra råvaror. Som ett resultat är guldmarknaden volatil, med dess avkastning fluktuerande. Svårigheten att investera i rätt tid gör det svårt att förutse hur mycket vinst du kommer att göra.
De bästa aktierna för hög inflation
Aktier är mer motståndskraftiga mot inflation på lång sikt än andra investeringar. Inflation är inte ett bra skydd mot inflation på kort sikt, men de är en mer pålitlig investering på lång sikt. Till exempel är logistikkostnader för försörjningskedjan en börda som många företag kan överföra till sina konsumenter. Å andra sidan kan vissa företag behålla sina vinstmarginaler trots högre råvarukostnader. Men alla företag har inte den sortens prissättningskraft. Som ett resultat av detta får inflationen inte en enhetlig inverkan på aktiemarknaden. Hög inflation kan också skapa köpmöjligheter med långsiktiga vinster som kompenserar för kortsiktiga marknadsrörelser.
- Verizon Communications VZ
- Medtronic MDT
- Dominion Energy D
- US Bancorp USB
- Emerson Electric EMR
Ett tillvägagångssätt med hög inflation är mer än en enda storlek som passar alla. Investerare kan skydda sig mot inflation genom att låna pengar för att investera i fastigheter och betala tillbaka skulden i uppblåsta dollar. De investeringar som diskuteras i den här artikeln är bara några av de inflationsavskräckande medel som finns tillgängliga för investerare. Investerare som tror att inflationen kommer att bestå kan välja att låna för att investera i fastigheter, i vilket fall de skulle betala tillbaka sitt lån med uppblåst valuta. Det finns ingen enstaka strategi för investeringar, och hög inflation kommer att påverka portföljer på olika sätt. Till exempel kan obligationstunga investerare överväga inflationssäkringstaktik om de har 80 % av sina portföljer i aktier. Eftersom inflationen har en mer betydande effekt på obligationstunga portföljer än på aktietunga bör investerare som har 80 % av sina portföljer i aktier avstå från att anstränga sig för att skydda sig mot inflation.
