Inflasjon har vært et vedvarende problem for amerikanske forbrukere siden begynnelsen av 2022, med junis økning på 9.1 % i konsumprisindeksen som markerer den mest betydelige økningen på 40 år. Til tross for renteøkninger fra Federal Reserve, holdt inflasjonen seg høy gjennom oktober. Fra og med september begynte imidlertid tallene å synke. I følge Bureau of Labor Statistics var forbrukerprisindeksen på en årlig rate på 7.7 % gjennom oktober – et tall betydelig lavere enn septembers 8.2 %, men fortsatt høyere enn augusts 8.3 %. Inflasjon kan erodere rikdom, spise på investeringsavkastning og kjøpekraften til kontanter. Som et resultat kan investorer ønske å legge til inflasjonsbeskyttelse til sine porteføljer.
Obligasjoner
I-obligasjoner - en type statsobligasjoner - tilbyr en trygg sikring mot inflasjon, men de er ikke et universalmiddel. Likevel er disse obligasjonene et trygt valg for investorer som ønsker å sikre seg mot inflasjon. I Obligasjoner kombinerer en fast inflasjonsbeskyttelse med en variabel rente bestemt av inflasjonsraten. Gjeldende avkastning på disse obligasjonene er 9.62 %, og obligasjoner kan kjøpes på TreasuryDirect.gov. Den ene store ulempen med I Bonds er kjøpsgrensen på $10,000 12 per år. Dette kan være spesielt restriktivt for større investorer. Det er verdt å merke seg at noen investorer kan ha problemer med I Bonds mangel på likviditet. I stedet for å betale vanlige renter, betaler de ut når de selges, noe som kan være upraktisk hvis du trenger pengene tidligere enn det (salg er mulig minst XNUMX måneder etter kjøpet).
Verdipapirfond og ETF-er for høy inflasjon
Treasury inflasjonsbeskyttede verdipapirer og råvarer. Fordi de er følsomme for inflasjon, gir Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) en kort inflasjonssikring. Verdiene deres endres som svar på inflasjon. Avkastningene på TIPS, som vanligvis varierer fra 2 % til 4 %, er lavere enn sine I Bond-ekandidater. De er dermed mer sårbare for inflasjonsrisiko. Råvare-ETFer er en annen inflasjonssikring. Råvarer, som er følsomme for økonomisk vitalitet, bidrar til inflasjon. Råvarefond kan fange opp prisstigninger før inflasjon som følger med økonomisk vekst. Til tross for dette, anbefaler Russ Kinnel, direktør for lederforskning i Morningstar, å beholde en liten posisjon i råvarefond siden råvarer er volatile og vanskelige å forutsi.
TIPS og råvarefond for høy inflasjon:
- Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities Index VTAPX
- Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities ETF VTIP
- Schwab US TIPS ETF SCHP
- Pimco Commodity Real Return Strategy PCRAX
Bør du kjøpe gull under høy inflasjon?
Er gull en god investering når inflasjonen er høy? Ifølge gullforkjempere har det ikke vært noe konsistent mønster av investorer som kjøper gull i perioder med høy inflasjon. Det er ingen metode for å avgjøre om prisen på gull skal øke eller synke i fremtiden, akkurat som andre råvarer. Som et resultat er gullmarkedet volatilt, med svingende avkastning. Vanskeligheten med å investere til rett tid gjør det vanskelig å forutsi hvor mye fortjeneste du vil tjene.
De beste aksjene for høy inflasjon
Aksjer er mer motstandsdyktige mot inflasjon på lang sikt enn andre investeringer. Inflasjon er ikke en god sikring mot inflasjon på kort sikt, men de er en mer pålitelig investering på lang sikt. For eksempel er logistikkkostnader i forsyningskjeden en byrde mange bedrifter kan overføre til sine forbrukere. På den annen side kan noen selskaper opprettholde sine fortjenestemarginer til tross for høyere råvarekostnader. Imidlertid har ikke alle selskaper den slags prissettingskraft. Som et resultat har inflasjonen ikke en ensartet innvirkning på aksjemarkedet. Høy inflasjon kan også skape kjøpsmuligheter med langsiktige gevinster som oppveier kortsiktige markedsuro.
- Verizon Communications VZ
- Medtronic MDT
- Dominion Energy D
- US Bancorp USB
- Emerson Electric EMR
En tilnærming med høy inflasjon er mer enn én størrelse som passer alle. Investorer kan beskytte mot inflasjon ved å låne penger for å investere i eiendom og betale tilbake gjelden i oppblåste dollar. Investeringene som er omtalt i denne artikkelen er bare noen av inflasjonsavskrekkende midler tilgjengelig for investorer. Investorer som tror at inflasjonen vil vedvare, kan velge å låne for å investere i eiendom, i så fall vil de betale tilbake lånet med oppblåst valuta. Det er ingen ensartet tilnærming til å investere, og høy inflasjon vil påvirke porteføljer annerledes. For eksempel kan obligasjonstunge investorer vurdere inflasjonssikringstaktikker hvis de har 80 % av porteføljene sine i aksjer. Fordi inflasjon har en mer betydelig effekt på obligasjonstunge porteføljer enn på aksjetunge, bør investorer som har 80 % av porteføljene sine i aksjer avstå fra å anstrenge seg for å beskytte mot inflasjon.
