Du är här
FAQ
För Fundraisers
Sammanfattning av förordning A + Avdelning IV
Traditionellt har investeringar i startups och andra tillväxtstadier varit privilegierade av de rikaste amerikanerna. Ackrediterade investerare (personer som gör $ 200,000 eller mer under två senaste år, eller med en nettovärde på $ 1 miljoner) var de enda som Securities Exchange Commission tillåter att investera i startup. Investeringar börjar dock se större demokratisering.
År 2012 undertecknade president Obama den amerikanska JOBS Act i lag, som hade 10 bestämmelser för att förbättra arbetsutsikterna och de övergripande ekonomiska möjligheterna för amerikaner. Avdelning IV i JOBS Act, även kallad förordning A +, tillåter företag som vill samla mellan $ 3 och $ 75 miljoner * att göra det från vem som helst - oavsett tillgångar och inkomstnivåer.
För att se resten av denna FAQ, klicka på den blå knappen nedan:
Detta svar fortsatteRegel A + (eller "Reg A +") är ett nytt sätt att skaffa kapital skapat av Securities Exchange Commission (SEC). Från och med den 25 mars 2015 tillåter SEC-regler företag att testa attraktionskraften hos deras företagserbjudande på investerarmarknaden. Det här är RegA + Audition (TM) på Manhattan Street Capital.
Sedan den 25 juni 2015 har företag tillåtits att ansöka om att göra ett Regel A-erbjudande med SEC och, när de är redo, skaffa kapital i vår plattform och andra. Vi är den första förordningen A + -plattformen. Manhattan Street Capital och FundAthena, en division av Manhattan Street Capital, kommer endast att samla in pengar till företag som vi har granskat och godkänt för att lista deras erbjudande på sidan "Company Offerings".
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteRegel S tillhandahåller ett SEC-kompatibelt sätt för företag utanför USA och USA att skaffa kapital utanför USA
Ett Regulation S-erbjudande kan emittera aktier eller räntebärande värdepapper. Ett företag som gör sitt erbjudande under Reg S kan också använda en annan metod för att skaffa kapital inne i USA – vanligtvis Reg D or Regel 144A.
För att läsa hela svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteEnligt Securities Act från 1933 måste varje företag registrera sitt erbjudande hos SEC för att kunna sälja sina aktier. Det finns situationer där undantagen gör det möjligt för företagen att sälja sina aktier utan SEC-registrering. Ett sådant undantag är regel D eller Reg D.
Reg D tillhandahåller tre undantag från registreringen, regel 504, regel 505 och regel 506. Med tanke på online equity crowdfunding är Rule 506 mest betydelsefulla och splittras i två olika varianter, 506B och 506C. I varje fall endast ackrediterade investerare får investera.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteATS står för Alternative Trading System. De senaste årens regelförändringar har lett till att ATS-typ av värdepappersbörs har existerat.
En ATS är en eftermarknadsbörs där personer som äger värdepapper kan köpa och sälja.
Detta svar fortsatteRegel A + tillåter två typer av erbjudanden, Tier 1, som sträcker sig från noll till $ 20 miljoner och Tier 2 som sträcker sig från noll till $ 75 miljoner.
Tier 2 gör det möjligt för företag att samla in från noll till 75 miljoner dollar per år från enskilda "Main Street" -investerare och ackrediterade investerare och institutioner över hela världen. Majoriteten av företagen väljer Tier 2 eftersom Tier 1-kravet för att få undantag från staten genom Blue Sky är mycket långsamt och mycket dyrt. Företag som använder Tier 2 behöver inte uppfylla Blue Sky-kraven för att skaffa kapital (med vissa undantag). Observera att nivå 2 startar från ett nollminimum för SEC-ändamål - jag säger detta eftersom det finns en populär missuppfattning att Tier 2 börjar på 20 miljoner dollar. Så är inte fallet! Många företag gör framgångsrika Tier 2-erbjudanden på mindre än 20 miljoner dollar.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteRegel A + möjliggör för investerare över hela världen att investera i privata företag. Detta är en stor förändring i amerikanska värdepapperslagen, och det betyder att vem som helst kan investera, om de väljer att göra det, i ett Reg A + -utbud, efter att det har godkänts av SEC. Innan Reg A + blev effektiv i 2015 fick endast rika, ackrediterade investerare investera i privata företag.
För att se VIDEO, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteEnligt vår uppfattning är ett företags konsumentöverklagande den viktigaste faktorn (när vi väl har etablerat ledningsgruppens styrka, en stark strategi, en stor och växande marknad, snabb tillväxttakt och konkurrenshinder) En stor och lycklig kundbas och en enorm konsumentkänsla är mycket ett tecken på framgång. Konsumentinvesterare är de billigaste att ta med i ditt erbjudande, jämfört med ackrediterade investerare och institutionella investerare.
För att läsa hela svaret och se VIDEO, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteInvesterare kan registrera sig direkt hos Tzero och öppna ett konto, och de kan handla på Tzero från följande mäklare-handlare.
- Piper sandler
- DA Davidson
- ChoiceTrade
- Ustocktrade Securities
- ChoiceTrade
- ApexPro (tidigare ETC)
- Cuttone & Company
- Clear Street
- Regal Securities
Denna lista är specifik för Tzero ATS.
Relaterat innehåll:
Reg A + likviditet förklaras för insiders och investerare
Vi arbetar med medelstora företag och mogna nystartade företag som vi anser vara bra för Reg A +. Enligt vår uppfattning är ett företags konsumentöverklagande den viktigaste faktorn (när vi väl har etablerat ledningsstyrkan, en stark strategi, en stor och växande marknad, snabb tillväxttakt och konkurrenshinder). En stor och lycklig kundbas och en enorm konsumentkänsla är mycket ett tecken på framgång.
För att läsa hela svaret och se VIDEO, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteManhattan Street Capital samlar in pengar från enskilda investerare för utvalda, låg risk, nystartade företag och framgångsrika medelstora företag. Ditt företag kan höja från 4 miljoner dollar till 75 miljoner dollar varje år. (det finns inget faktiskt minimum, men de fasta kostnaderna för att göra ett erbjudande från A-regler innebär att det inte är effektivt för att skaffa mindre än 4 miljoner dollar. Fasta kostnader som måste spenderas innan det nya kapitalet erhålls är minst cirka 100 XNUMX dollar).
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteTesta hur väl Regel A + kommer att fungera för ditt företag i vårt nya RegA + Audition (TM) program. Audition och få insats från våra medlemmar och investerare.
Den här tjänsten är för dig om du vill genomföra ett lågprismarknadstest av dina företags överklagande till investerare innan du förbinder dig till kostnaderna för ett Reg A + -erbjudande. Vi har sammanställt allt för dig med en separat marknadsföringsbyrå som tillhandahåller marknadsföringsvägledning och digital reklam
Klicka på den blå knappen nedan för resten av denna FAQ:
Detta svar fortsatteIPO-kostnader
Detta är vad du bör förvänta dig när det gäller kostnader om du väljer att göra en IPO via Reg A +.
-
Juridisk avgift: $ 90k (förhand)
-
Mäklareavgift: 8% av det totala kapitalet som höjts
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteSom en toppvy kan du förvänta dig att kostnaderna för ett slutfört erbjudande kommer att ligga inom 12% * av kapitalet, ungefär inklusive alla olika faktorer. Den enda avgiften som tas ut i procent är för en mäklare när en är inblandad. Vi får dig en 1% mäklarhandlaravgift för mäklare-återförsäljarengagemang när en grundläggande nivå av engagemang är tillräcklig (vilket är sant i de flesta fall där tonvikten ligger på att skaffa kapital online).
* Avgifter som måste betalas före det första kapitaltillskottet till ett minimum av cirka 160 XNUMX USD och mycket högre för större erbjudanden - se nedan för mer information.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteKostnader för ett regel S-erbjudande
- Juridisk avgift: $ 5k - $ 20k beroende på komplexitet. Det rättsliga dokumentet liknar ett Reg D-erbjudande / PPM, så för företag som gör ett Reg D och en Reg S kommer den extra kostnaden för Reg S att vara liten.
- Marknadskostnader: Vi presenterar erfarna och effektiva marknadsföringsbyråer för dig och hjälper dig att hantera dem. Den totala kostnaden för marknadsföring varierar vanligtvis från 4 till 8% av kapitalet (debiteras inte som%).
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteKostnader för ett D-erbjudande
- Juridisk avgift: $ 12k - $ 30k beroende på komplexitet.
- Marknadsföringskostnader: Vi presenterar erfarna och effektiva marknadsföringsbyråer för dig och hjälper dig att hantera dem. Den tidiga kostnaden för att förbereda marknadsföringsinnehållet, erbjudandesidan och reklam kommer att uppgå till cirka 35 6 USD. Den totala marknadsföringskostnaden varierar från XNUMX% till 8% av kapitalet höjt (inte debiterat som%).
För att läsa hela svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteFrågan är vad kostar det att göra mitt företag offentligt med hjälp av regel A + på Manhattan Street Capital? Det här är kostnaderna. Den första kostnaden är marknadsföring, så förmodligen är det lägsta du kan komma undan för ett erbjudande som är lätt att sälja 4% men 6-7% är mer typiskt, i marknadsföringskostnad. (debiteras inte i procent)
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteEn ATS är en eftermarknadsbörs där personer som äger värdepapper kan köpa och sälja. Eftersom alla Reg A+ erbjudanden är offentliga erbjudanden, notering av Reg A+ värdepapper efter att Reg A+ slutförts på en ATS är ett användbart sätt för ett företag att tillhandahålla likviditet till sina investerare. En stor fördel med ATS-börser är att kortslutning av aktier inte är möjlig och naken kortslutning inte är möjlig.
Reg D värdepapper kan noteras och köpas och säljas på ATS-börser.
Regel 144A värdepapper kan köpas och säljas på ATS-börser.
Listan över alternativa handelssystem (ATS) nedan är sorterad i alfabetisk ordning.
- CME Group
- Förfalska
- InteractiveMäklare
- INX
- NFSTX
- Norra huvudstaden
- Oasis Pro Markets
- prometheum
- Rialto marknader
- värdepapperisera
- Templum
- Texturskapital
- Fuktigt
- Tzero
- Zanbato
Relaterat innehåll:
Tidsschemat för ett typiskt förordnings A + erbjudande
Hur mycket kostar en förordning A + Erbjudande?
Kontakta oss att komma igång.
- Advokatavgift $ 12k - $ 60k beroende på komplexitet. (Reg A + är minst $ 50k)
- Marknadsavgift betalas till byrån som vi presenterar om det behövs, förväntar dig att kosta 2% till 4% av det kapital som höjts inte debiteras som%.
För att läsa hela svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteSe detaljerade avgiftsschema genom att klicka på den blå knappen nedan;
Detta svar fortsatteKostnader för ett regel S-erbjudande
Denna lista är avsedd att sammanfatta kostnaderna i väglednings- och informationssyfte. Det är inte exakt och det är inte ett bindande förslag. De flesta avgifter nedan betalas direkt till relevant tjänsteleverantör.
Vid behov kommer vi att hänvisa dig till alla nödvändiga tjänsteleverantörer för en mycket framgångsrik Reg S. Vi kommer också att ge dig och tjänsteleverantörerna råd i enlighet med SEC-reglerna.
- Juridisk avgift: $ 9k - $ 30k, beroende på komplexitet.
- Marknadsföringskostnader: Vi introducerar erfarna och effektiva marknadsföringsbyråer för dig och hjälper dig att hantera dem. De tidiga kostnaderna för att förbereda marknadsföringsinnehållet, erbjudandesidan och reklam kommer att vara cirka 25 6 USD. Marknadsföringskostnaden kommer sannolikt att variera från XNUMX% till 10 % av det insamlade kapitalet (debiteras inte som %) – beroende på hur tilltalande företaget är för investerare och på hur väl marknadsföringen genomförs. Manhattan Street Capital tar in utmärkta marknadsföringsbyråer och vi råder dig att hjälpa till att maximera effektiviteten i marknadsföringsprogrammen.
- Generellt sett kommer Reg S-erbjudanden att kosta 10 % till 12 % (MSC-avgifter tas inte ut som en %) av det insamlade kapitalet plus teckningsoptioner, beroende på hur mycket tilltalande ditt företag har till investerare och på storleken på kapitalanskaffningen (större höjningar är vanligtvis mer kostnadseffektivt).
- För att nå den punkt att erbjudandet samlar in pengar online kommer de totala kostnaderna sannolikt att uppgå till cirka 40 XNUMX USD och kan bli mer med komplexa erbjudandedokument och med flera videor på erbjudandesidan.
Om du är intresserad, kontakta oss.
Relaterat innehåll:
Tidslinje för ett Reg S-erbjudande
Vad är Reg S eller Regulation S?
Vänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteVänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteVänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteSchema för ett typiskt Reg A + erbjudande
Sammanfattningsvy tidslinje för ett Reg A + erbjudande via Convertible Notes
Klicka på den blå knappen nedan för fullständig FAQ-post om det här ämnet.
Detta svar fortsatte
Investeringsprocess för STO:er och konventionella erbjudanden.
Steg 1.
Investeraren går in i investeringsprocessen genom att klicka på "Invest Now" knappen på erbjudande sidan.
Steg 2.
Investeraren fyller i formuläret och ger oss all information som behövs för att göra en investering. Detta steg tar inte längre tid än 5-8 minuter.
Steg 3.
Investeraren bestämmer vilken betalningsmetod som passar dem bäst och skickar betalningen. Manhattan Street Capital stöder; Banköverföring, ACH, betal- och kreditkort, check.
Vissa företag kan besluta att endast acceptera kryptovalutabetalningar.
Steg 4.
Emittentföretaget tar emot betalningen. När erbjudandet har ett lägsta höjningsbelopp sätts pengarna först in på emittentbolagets depositionskonto och stannar där tills minimibeloppet överskrids.
Steg 5.
Manhattan Street Capital kör en AML-kontroll på investeraren för att se till att allt är bra.
Steg 6.
I fallet med Reg D erbjudanden, måste emittentföretaget verifiera att det är investerare ackrediterad. Vi har en inbyggd lösning för detta i vårt system för att hjälpa företag som behåller oss.
Steg 7.
Vi skickar teckningsavtalet till investeraren som undertecknar det.
Steg 8.
Emittentbolaget accepterar investerar- och investerarmedel genom att kontrasignera Teckningsavtalet.
Steg 9.
I fallet med en STO, utfärdar företagets smarta kontrakt investerarens tokens och överför dem till investerarens plånbok. I ett konventionellt erbjudande emitterar företaget sina aktier till investeraren.
Om det finns ett lägsta kapitalhöjningsbelopp försenas aktie- eller tokenemissionen tills minimibeloppet överskrids.
Relaterat innehåll:
Vad kostar ett erbjudande för förordning A+?
Tidslinjeschema för Reg A + IPO till NASDAQ eller NYSE
Reg A + kan användas för en börsintroduktion till NYSE eller NASDAQ och från och med juni 2017 har ett stort antal företag gjort sina börsintroduktioner via Reg A +.
Klicka på den blå knappen nedan för hela denna FAQ.
Detta svar fortsatteI början kommer ditt erbjudande att vara i TestTheWaters (TM) -processen, där du kollar för att se hur intressanta investerare hittar ditt företag och tanken på att investera i det.
Du måste göra ditt erbjudande korrekt (ingen hype), underhållande och informativ på ett grafiskt och visuellt tilltalande sätt. När tiden går, kommer du att göra ditt erbjudande mer och mer specifikt. Det behöver inte ange storleken på kapitalökningen du vill, värderingen eller aktiekursen först.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteEn viktig utmaning när man använder Reg A + för en STO är att tokens i de flesta fall ännu inte har utvecklats, så att acceptera betalningar från investerare att köpa tokens direkt är omöjligt eftersom de inte kan levereras. Föreställ dig att sälja aktier i ett företag när du inte har några aktier att sälja - ganska utmanande!
Klicka på Blå knapp nedan för att se hela FAQ
Detta svar fortsatteDu har hört det gång på gång - kommunikation är nyckeln. När det gäller förordning A + kapital CrowdFunding är detta särskilt sant. Potentiella investerare är ryggraden i ditt erbjudande. Det är viktigt att vara ärlig, öppen, öppen och känslomässig öppen från lanseringsdagen genom fullföljande och löpande därefter.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteSvaret är nej. Du kan välja att inte notera ditt företag på en marknadsplats och då blir dina aktier inte offentliga. Regel A + tillåter dig att göra dina aktier likvida efter erbjudandet, men det krävs inte. I Tier 1-erbjudanden är det enda rapporteringskravet efter erbjudandet att rapportera till SEC alla betydande förändringar i verksamheten.
För att visa det korta videoklippet på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteVi ser fler tecken på att fastighetserbjudanden tar tidigt ledningen i regel A +. Det faktum att konsumenter redan förstår och identifierar sig med fastigheter som en investering hjälper, vilket redan har visats i avdelning II / Reg D-fältet. Regel A + utvidgar överklagandet av fastigheter till icke-ackrediterade investerare över hela världen. En annan viktig faktor är betalningen av attraktiva räntor på investerat kapital. Konsumenterna tycker att det är tilltalande och är mer benägna att investera som ett resultat.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteJa, vi lägger Reg D 506c Erbjudanden på vår plattform när vi tror att ditt erbjudande kommer att bli framgångsrikt.
Fortsätt nedan, klicka på den blå knappen.
Detta svar fortsatteVad är den löpande kostnaden för rapportering efter att du har slutfört ditt erbjudande om A-regler?
Om du väljer att vara noterad på OTCQB-marknaden måste du rapportera ekonomi en gång var sjätte månad med en granskning en gång om året, och om du är listad på OTCQX-marknaden måste du rapportera ekonomi en gång per kvartal, med en årlig revision. Om ditt företag uppfyller kraven på de större marknaderna kan du välja att lista ditt företag på NASDAQ eller på NYSE.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteDet är förvirrande för icke-amerikanska STOs att veta hur man får tillgång till amerikanska investerare samtidigt som de arbetar inom de amerikanska SEC-reglerna för värdepapperserbjudanden och att bygga upp en stark närvaro på den amerikanska marknaden för att bygga upp din verksamhet på den amerikanska marknaden. Manhattan Street Capital är ledande när det gäller att lösa dessa problem för kundföretag.
Klicka på den blå knappen nedan för att se vår fullständiga FAQ
Detta svar fortsatteNågon! (se undantagen nedan). Mainstreet-investerare över hela världen kan investera under Förordning A + till företag som gör sina aktierbjudanden med hjälp från Manhattan Street Capita. Vanliga investerare behöver inte vara rika för att investera! Investerare är välkomna från nästan var som helst i världen.
Den enda begränsningen är att Main Street-investerare inte kan investera mer än 10% av sin årliga inkomst eller 10% av deras nettovärde, exklusive sina hem. Detta är en gräns per investerare per företag de investerar i, och det gäller bara Tier 2 erbjudanden. Investerare får själv verifiera sin inkomst och nettovärde. Utgivare är inte skyldiga att självständigt verifiera.
Inkluderandet av investerare från "Main Street" som inte nödvändigtvis är rika är den stora affären här. Nu kan företag ta investeringar från miljoner människor som inte kunde delta tidigare.
Ackrediterade investerare (1 miljon dollar eller mer i nettovärde) är inte begränsade i hur mycket de kan investera. Investerare utanför USA är välkomna, med samma begränsningar.
Vänligen notera att ditt lands regler kan begränsa dig från att investera via Reg A + -erbjudanden. Som investerare måste du kontrollera de regler som gäller för dig, i ditt land. Efter reglering A + -regler som trädde i kraft i USA, införde de kanadensiska tillsynsmyndigheterna begränsningar för kanadensiska investerare i Mainstreet, så de flesta Reg A + -erbjudanden accepterar inte kanadensiska Mainstreet-investerare. Vi har informerats om att om ett företag får godkännande från de kanadensiska staterna på stat för stat, så kan kanadensiska huvudinvesteringare få investera via Reg A +.
Relaterat innehåll:
Vägledning och tips hur man lyckas med dina företag Reg A + Erbjudande:
Det finns allt fler bevis för att företagen i detta tidiga skede på Reg A + -marknaden måste resonera starkt med konsumentinvesterare för att lyckas. Denna överklagande, plus förstklassig marknadsföring med frontbelastad påverkan och budget, krävs för att få in konsumentinvesterare och att bevisa dragkraft tidigt. Även i erbjudanden som är attraktiva för mäklare-återförsäljare syndikat, kommer mäklare i de flesta fall inte att agera för att erbjuda ett erbjudande till sina kunder tills tidig framgång framgår av konsumentinvesterare.
Omfattningen av företag som kommer att passa Reg A + kommer gradvis att expandera som rika investerare och institutioner engagerar. Förväntas att se Registrerade investeringsrådgivare börjar fördela sina kunders kapital i små mängder till Reg A + -erbjudanden under det kommande året. AIG steg in, som rapporterade förra månaden, är betydande här.
I det öppna forum som är inbyggt i Reg A +-erbjudande är framgång under de första veckorna ett måste för att visa alla intresserade att erbjudandet går bra.
Företagen bör sätta ett lågt finansieringsminimum om de inte köper en fast pris tillgång. Detta gör det enklare att få erbjudandet att gå live och genomföra den första stängningen och att betala för efterföljande marknadsföring från riskkapital.
För att läsa det kompletta svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteDessa kommunikationsregler kan hjälpa företag att gå ensamma, så att säga, utan hjälp av en registrerad mäklare. I ett traditionellt erbjudande fungerar en mäklare som en mellanhand som tar investerare till emittenten mot en avgift. För ett företag som söker investerare bland den allmänna befolkningen, kan det hända att en mäklare inte behöver ha ett framgångsrikt regel A-erbjudande. Emittenter kan publicera sitt eget marknadsföringsmaterial om erbjudandet, skapa sina egna onlinekampanjesidor och i allmänhet begära sin riktade investerarbas. Detta kan vara särskilt relevant för konsumentvänliga företag som är intresserade av att engagera kundinvesterare. Företag som emitterar värdepapper i ett offentligt erbjudande utan inblandning av en registrerad mäklare ska dock vara medvetna om att företaget kan behöva registrera sig i vissa stater som en emittenthandlare eller låta medlemmar i dess ledningsgrupp registrera sig som emittenter för emittenten. Detta memorandum ger en översikt över registreringskraven för emittenter och ombud för emittenten vid erbjudande och försäljning av värdepapper i specifika stater som kräver sådan registrering. Det här memorandumet kommer att fokusera på erbjudanden enligt Tier 2 i regel A, eftersom Tier 2 föreskriver befrielse från statlig granskning av erbjudandet och värdepapper som sålts under ett Tier 2-erbjudande anses vara "skyddade säkerheter" enligt avsnitt 18 i värdepapperslagen.
För att läsa fullständig text klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteDet här är de perfekta situationer där Tier 1 är bäst:
1) Alla dina investerare är lokala och i en stat, och staten är lätt att få din Blue Sky-filing kvalificerad. Se den detaljerade listan över stater och hur de fungerar.
2) Ditt företag är en bank som är undantagen från statens Blue Sky-arkiveringskrav.
Fortsatt .. Klicka på den blå knappen nedan:
Detta svar fortsatteGör det möjligt för investerare över hela världen att snabbt och enkelt investera på vilket språk som helst.
Acceptera alla populära kryptokurser,
Automatisera e-signatur för e-signatur för investerare.
Genomföra KYC och AML på investerare.
Verifiera att AML-godkänd investerare är den som faktiskt gör investeringen där tvetydig.
Verifiera investerarakkreditering (Reg D)
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteJa, under vissa omständigheter. För företag som lämpar sig för att segmentera sin marknad kan det vara möjligt att göra flera erbjudanden genom att följa en liknande modell som den som Fundrise har använt. Varje Reg A + -enhet är ett fristående företag och delar en leverantör av managementtjänster. På detta sätt har Fundrise genomfört flera Reg A + -erbjudanden samtidigt sedan 2016. Hittills har denna modell endast kvalificerats av SEC i fastighetssituationer, men SEC kan tillåta samma tillvägagångssätt inom andra affärsområden. Vi vet inte ännu.
Klicka på den blå knappen nedan för mer om detta ämne.
Detta svar fortsatteDet finns ingen speciell sekvens, ingen preferens. Företaget självt och alla säljande aktieägare i ett erbjudande görs likvida på en skattemässig basis under hela erbjudandet. Så till exempel, om ett erbjudande avslutas med 92% av det maximala målet, så kommer alla de säljande aktieägarna i erbjudandet att ha sålt 92% av de aktier som de avsåg att sälja i det erbjudandet.
Detta svar fortsatteJa. Om du startar ett företag i USA eller Kanada får du använda Reg A + med den enheten.
Klicka nedan för mer information:
Detta svar fortsatteEn av de bästa sakerna med Reg A + -systemet är att du får marknadsföra ditt företag i stor utsträckning. Det är motsatsen till den traditionella börsintroduktionen "Tyst period". Det betyder att du får (och du kommer inte att lyckas om du inte gör det här) att marknadsföra ditt företag och samla icke-bindande reservationer innan SEC-kvalificering av ditt erbjudande. Efter SEC Qualification kan du aktivt marknadsföra till faktiska investerare genom alla metoder för att generera investeringar.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteDetta är listan över de företag som slutförde Reg A + IPO och noterade på NYSE eller NASDAQ
Arcimoto, Inc. - $ 19 miljoner (NASDAQ),
För att se hela listan, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatte
Schema För Reg D / Reg S STO Via Konvertibla Anteckningar
Klicka på den blå knappen nedan för detaljerat svar.
Detta svar fortsatteTesting The Waters (TM)) gör det möjligt för företagen att testa marknaden själva för att se om det finns tillräckligt med investerarintresse för att göra en förordning A + kapitalhöjning framgångsrikt.
SEC skapade detta program så att företag kan göra detta test innan de behöver spendera den tid och pengar som krävs för att göra en SEC-arkivering och få en revision utförd. SEC tillåter företag att marknadsföra sig själva i TestTheWaters (TM) med få begränsningar. Så företag kan kostnadseffektivt genomföra ett test med sociala medier, e-post, onlineannonsering och mer. Under denna process ger vi potentiella investerare möjlighet att göra icke-bindande bokningar i ett företag de gillar. Vi debiterar $ 1,000 XNUMX per månad för det, betalas i förskott varje månad.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteSchema För A Reg A + STO Via Warrants
Vänligen klicka på den blå knappen nedan för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteSchema för ett reg A + STO Via Convertible Note
Vänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteEn säkerhetstoken är ett token som säljs till investerare via en av SEC-föreskrifterna - Reg D, Reg S, Reg A + och Reg CF är bra exempel. En registrerad S-1 IPO är en annan väg.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteSchema för en reg A + Tier 2 STO
- 1. Välj vilken finansieringsmetod som passar bäst för ditt företag, det beror på flera olika faktorer. Få juridisk rådgivning om detaljerna. Vi kan rekommendera dig till en värdepappersadvokat. Välj en marknadsföringsbyrå som ska hantera din 360 ° marknadsföringskampanj. Vi presenterar dig för erfarna marknadsföringsbyråer. Få juridisk rådgivning.
- 2.A. Vid ett Tier 2-erbjudande måste du ha en tvåårsrevision. Om ditt företag har funnits i mindre än 2 år kommer revisionsperioden att vara ditt företags ålder.
- 2.B Engagera en juridisk tjänsteleverantör för att göra din SEC-arkivering. Vi kan presentera dig för bra tjänsteleverantörer.
- 3.A. Starta formuläret 1A-arkivering med SEC. Få kvalificerad av SEC.
Vänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteSchema för A Reg A + Tier 1 STO
- 1. Välj vilken finansieringsmetod som passar ditt företag, det beror på flera olika faktorer. Få juridisk rådgivning om detaljerna. Vi kan rekommendera dig till en värdepappersadvokat. Välj ett marknadsföringsbyrå som hanterar din 360 ° -marknadsföringskampanj. Vi kommer att presentera dig för erfarna marknadsföringsbyråer.
- 2. Engagera en juridisk tjänsteleverantör för att göra din SEC-arkivering. Vi kan presentera dig för bra tjänsteleverantörer. Förbered ditt företags ekonomi.
- 3.A. I en Tier 1 STO kan du välja att samla in större delen av pengarna från icke-amerikanska investerare. För att kunna ta emot pengar från amerikanska investerare måste ett företag uppfylla Blue Sky-lagarna i varje stat som det accepterar investerare från. Denna process är dyr och det tar lång tid. Du kan välja att acceptera investeringar endast från investerare i stater som New York som har en effektiv Blue Sky-arkiveringsprocess, och resten av pengarna kan samlas in utanför USA.
Vänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteSchema för en reg D STO
- 1 Välj ett marknadsföringsbyrå som hanterar din 360 ° -marknadsföringskampanj. Vi kan presentera dig för erfarna marknadsföringsbyråer.
- 2.A. Engagera en juridisk tjänsteleverantör för att göra din SEC-arkivering. Vi kan presentera dig för bra tjänsteleverantörer.
- 2.B Marknadsföringsbyrån bygger erbjuder tonhöjd på Manhattan Street Capital, video, PR, grafik, sociala medier konton, reklam.
Vänligen klicka på den blå knappen nedan, för det detaljerade svaret.
Detta svar fortsatteAtt köpa ett offentligt skal är ett sätt att medelstora företag ökar kapitalet för att växa. Det är dyrt, komplext, och det är ibland svårt att komma över det gamla offentliga företagets negativa historia som misslyckades tidigare (det misslyckades varför skalet var tillgängligt att köpa).
I jämförelse, Förordning A + erbjudanden är mycket enklare, billigare och de är fräscha och nya. Gränsen på 75 miljoner dollar per år per företag i Reg A + betyder att vissa företag som samlar in större mängder kapital fortfarande måste gå den omvända fusionsvägen.
Manhattan Street Capital kommer bara att samla in pengar till företag som har gått in i vårt "TestTheWatersTM" -program och fått höga betyg av våra medlemmar, och uppnår en icke-bindande IndicationOfInterest (TM) $ -nivå från våra investerare som visar att företaget kommer att tecknas över.
För att läsa det kompletta svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteNär du gillar ett företags utseende i dess informella TestTheWaters (TM) scen, och om du vill göra en icke-bindande reservation, kallar vi det "reservera min investering". Fördelarna med en investerare är dessa:
Om företaget senare slutför en kapitalhöjning har du bokat plats i det erbjudandet på IssuePrice (TM) (priset per aktie där aktierna säljs av företaget).
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteRegel A + kräver detaljerade uppgifter som liknar men mycket mindre omfattande än för ett traditionellt offentligt erbjudande under SEC: s tillsyn. Tänk på RedHerring (TM) som du kanske har sett eller hört talas om, men med enklare krav. Processen för att ansöka om tillstånd från SEC att göra ett Reg A + -erbjudande innefattar onlinearbete med EDGAR. Form 1A är det dokument som måste arkiveras till SEC. Att hantera SEC är sannolikt en process i flera steg.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatte"Jag måste använda ett Tier 1-erbjudande om jag höjer mindre än $ 20-fabriken".
Inte sant. Tier 2-reglering A + -erbjudanden börjar vid noll, inte 20 miljoner dollar. Tier 1-erbjudanden börjar också på noll, och de går ut på $ 20 miljoner. Men Tier 2-erbjudanden börjar vid noll och sträcker sig upp till $ 75 miljoner per företag och år.
För att läsa det kompletta svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteManhattan Street Capitals sida "Company Offerings" är en interaktiv plattform som ger företag möjlighet att marknadsföra sitt erbjudande och att engagera sig med potentiella investerare. I detta skede kan inga investeringar göras. Detta kallas också TestingTheWaters (TM).
Detta är också den sida där du kommer att ackumulera icke-bindande indikationerOfInterest (TM) eller ReservationsOfInvestment (TM) dollar från potentiella investerare. Det gör det lätt för företagen att ta reda på om de framgångsrikt kan höja den kapital de söker. Under processen får företagen insikter och kan själva bestämma om denna typ av finansiering är rätt för dem. För att läsa hela svaret, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteDenna FAQ sammanfattar vårt STO Webinar av Rod Turner med Sara Hanks om värdepappersregler i samband med Reg A+ & Reg D.
Det interaktiva webinariet bland annat svarar på följande frågor:
- Vad är skillnaden mellan Securities and Utility Tokens?
- Hur gör du din säkerhetstoken?
- Vilka lagar kommer att gälla för din STO?
- Vad är de undantag för värdepappersregler som kan användas för en STO?
- Hur fungerar SEC-arkiveringsprocessen?
Klicka HÄR för STO Webinar med klickbara kapitel.
Detta svar fortsatteFöretag som kommer att höja huvuddelen av sin huvudstad utanför USA är en bra passform för Tier 1 eftersom de inte behöver göra Bue Sky-arkiv i amerikanska stater.
En annan bra situation är när ett företag har alla sina troliga investerare i ett eller två stater som är lätta att få Blue Sky-arkiv genom.
Klicka på den blå knappen nedan för mer om detta ämne
Detta svar fortsatteEtt lågt minimum som $ 100 XNUMX för den första stängningen har några betydande fördelar baserat på att observera företag som gör Regel A + -erbjudanden:
1) Ett lågt minimum gör erbjudandet riktigt eller "effektivt" mycket tidigt i processen som har stor betydelse för mäklare - de kommer inte att engagera sig förrän det har skett. Ju högre minimum, desto mindre engagemang från mäklare-återförsäljar syndikat kommer ett företag att nå en punkt där de inte kommer att engagera sig alls.
Att läsa fullborda svara klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteNej. En PE-fond eller Private Equity Fund är inte tillåtet att ta upp kapital med hjälp av förordning A +.
Detta svar fortsatteNär det gäller ett Tier 2-erbjudande måste emittenter tillhandahålla granskade finansiella rapporter för de två föregående åren (om företaget har funnits så länge, annars under företagets faktiska livslängd) i erbjudandeuttalandet och årsredovisningen. Till exempel måste ett ett år gammalt företag tillhandahålla ett års granskade resultat.
Alla Tier 2 Reg A + arkiv med SEC måste utarbetas enligt GAAP, och Reg A Tier 2 kräver en revisionsutlåtande.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteSEC är kvalificerade erbjudanden utan något minimum. Fördelen med ett lågt minimum är att när erbjudandet överstiger det, kan den första stängningen ske, och ditt företag kan sedan betala för kostnaden för pågående marknadsföring till investerare från investeringsvinster.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsattePCAOB-revisioner krävs inte för din Tier 2-förordning Ett erbjudande, och det krävs naturligtvis ingen revision för Tier 1-erbjudanden (även om vissa stater kräver revision, behöver de inte PCAOB).
Se mer på detta genom att klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteJa. I de särskilda förhållandena där följande villkor gäller:
1) Du har hållit dig uppdaterad med dina SEC-rapporteringsskyldigheter,
Klicka på den blå knappen
Detta svar fortsatteFrågan är: vad kostar marknadsföring för investerare för ditt regelverk A + -erbjudande? Detta är faktorerna. Det minsta du kan komma undan för ett erbjudande som är lätt att sälja är 4% men 6-9% är mer typiskt, i marknadsföringskostnad. (debiteras inte i procent) Det är för, du måste tänka på alla digitala marknadsföringskomponenter, sociala medier, PR, reklam och olika komponenter därav. Vi har byråer som vi arbetar med som är specialister på detta område. Du kommer att ha mest effekt, mest valuta för pengarna genom att använda en av dem och så minskar du risken. Öka uppåtriktningen och minska risken genom att använda en av dessa specialiserade byråer. Så det handlar om det när det gäller kostnadsstrukturen. Genomförandefaktorerna är om du redan har en produkt eller en tjänst med många konsumenter som gillar det och stark social närvaro de sakerna kommer att sänka kostnaden och öka den lätthet som du kan slutföra kapitalanskaffningen.
För att läsa hela svaret och se VIDEO, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteEtt hybridreg A + -erbjudande inkluderar både investeringsmarknadsföring till en investeringsplattform online och mjukvara som är lätt att använda med en mäklare eller Syndicate / Underwriter som kommer att samarbeta med sina kundinvesterare.
För den fullständiga beskrivningen, klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteBokslut kan inte vara mer än nio månader gamla. Till exempel kommer en finansiell rapport för 9 december att bli föråldrad i slutet av september året därpå.
Den punkt där du mäter om finanserna är inaktuella är vid tidpunkten för (varje) Form 1-A SEC-arkivering och vid tidpunkten för SEC-kvalificering.
Detta svar fortsatteVenturekapitalfonder som använder 60% eller mer i vissa typer av enkla skulder och 40% eller mindre i aktieinnehav får använda Reg A +.
Klicka på den blå knappen nedan för mer om detta ämne.
Detta svar fortsatteJa. Om du skapar ett lagligt huvudkontor för ditt företag i USA eller Kanada får du använda Reg A + för att skaffa kapital. De flesta företag som tar denna väg inrättar en "C" Corporation i Delaware, men du kan också inrätta en LLC eller ett begränsat partnerskap.
Se mer om detta ämne genom att klicka på knappen nedan.
Detta svar fortsatteVar passar ditt företag med de nya SEC Equity CrowdFunding reglerna?
SEC publicerade nya regler som expanderar Equity CrowdFunding så att huvudgatan investerare kan investera i privata startföretag, som en viktig del av JOBS Act (träder i kraft i slutet av januari 2016). I mars 2015 publicerade SEC också banbrytande nya regler som heter Regel A + eller Reg A + för kort (från och med juli 2015).
Det kapitalhöjande landskapet har nu sett sitt största skifte på decennier. Nu finns det en kontinuitetsinsamling med hjälp av onlineplattformar som sträcker sig från startups som samlar in såddkapital på så lite som 100 75 dollar genom etablerade företag som samlar upp till XNUMX miljoner dollar per år per företag. För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteHowey testet
Högsta domstolen i SEC v Howey fastställde testet för huruvida ett arrangemang
innebär ett investeringsavtal. Ett investeringsavtal innebär att transaktionen är en typ av säkerhet.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteDu måste upprätta det juridiska huvudkontoret för ditt företag i USA eller Kanada
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteFörutom insamling erbjuder Manhattan Street Capital hjälp och vägledning för företag att navigera genom ett A-erbjudande. Genom att du interagerar med våra medlemmar och de resurser som deltar på vår webbplats hjälper vi dig att förbättra din tonhöjd för investerare och förfina dina villkor för aktieerbjudande.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteVi presenterar dig för mäklare som passar din situation. I många Reg A + -erbjudanden är det bästa arrangemanget att arbeta med en mäklarhandlare för att möjliggöra enkel tillgång till investerare från de stater som inte samarbetar med SEC. för detta har vi en mäklare som vi presenterar för dig som tar ut en avgift på 1%.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatte- Årliga revisioner på blankett 1-K
- Halvårsrapporter på Form 1-SA
- Aktuella rapporter på formulär 1-U
- Avsluta rapporter för Tier 1 endast på Form 1-Z
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteJa. En av de stora fördelarna med Manhattan Street Capital är vår "Företagstillägg" -sida, som gör att du kan testa TheWaters (TM) med investerare. Du kan även begära "icke-bindande" IndikationerOfInterest (TM) eller ReservationsOfInvestment (TM) dollar från våra potentiella investerare. Dessa är icke bindande, men de kan ge dig och Manhattan Street Capital ett tydligt mått på huruvida ditt företags värdeförhållande är attraktivt för våra enskilda investerare.
Dessutom tillåter den här funktionen företag att be våra investerare och rådgivare om råd, vägledning och förslag på hur man kan göra företagets tonhöjd och investeringsvillkor mer attraktiva.
Detta svar fortsatteTotalt räknar du med att hela processen kommer att ta cirka 4 till 6 månader. Detta gör det möjligt för TestTheWaters (TM) ungefär en månad.
Den snabbaste vägen är att börja förbereda sig för att marknadsföra erbjudandet och starta Form 1-A-arkivering med SEC samtidigt. Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteKanadensiska regulatorer, särskilt Ontario, anser att acceptera pengar från kanadensiska investerare innebär att de erbjuder erbjudanden inom deras jurisdiktion. Så emittenten måste kvalificeras i varje provins i Kanada där den säljer eller finner ett undantag från kvalifikationer.
Detta svar fortsatteFram till maj 2018 fick offentliga företag inte använda Reg A + för att skaffa kapital. Denna vecka, Förordning A + utvidgades genom federal lagstiftning som nu tillåter offentliga rapporteringsföretag att göra en reg A + kapitalhöjning.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatte
Här diskuterar vi möjligheten att använda en Broker Dealer på din Reg A+ och vilka alternativ du har om du väljer att använda en. Och vi förklarar de så kallade "problemstaterna": Texas, Florida, Washington och New Jersey. Som grupp, de står för så mycket som 14 % av den amerikanska investeringsmarknaden med Florida (8 %) och Texas (6 %) på plats nummer ett och två. Naturligtvis kan alla investerare utanför USA investera även när du inte har en mäklare-återförsäljare (i enlighet med reglerna i deras land). Vi kommer att presentera dig för en erfaren mäklare-handlare som ger dig tillgång till investerare från dessa stater för en avgift på 1%. Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteVi stöder avdelning II men inte avdelning III Equity CrowdFunding.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteNamn
1. Statens formation
2. Adress
3. Telefon
4. Huvudnamn
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatte
Ja. Om du bildar en ny företagsenhet med korrekt förberedda pro forma financials kan du höja upp till $ 75 miljoner * per år genom att göra ett Regulativ A + erbjudande.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteNedan följer guiden för noteringskraven för relevant NASDAQ-marknad - NASDAQ Capital Market.
Den främsta överväganden är "marknadsvärdet av offentligt ägda aktier" som i huvudsak betyder aktier som är i händerna på investerare, inte insiders. Som ett exempel, om ditt företag hade rena investerare före erbjudandet som innehade aktier värderade till 5 miljoner dollar vid värderingen av Reg A +-erbjudandet, kommer NASDAQ att kräva att du höjer minst 10 miljoner USD i Reg A +. $ 5 mill + $ 10 mill = $ 15 mill.
Klicka på den blå knappen för fullständiga FAQ.
Detta svar fortsatte- Rekommendera och presentera tjänsteleverantörer av alla nödvändiga typer
- Guide Blockchain företagare om hur man skapar tilltalande Tokens för att erbjuda framgång och långsiktigt engagemang
- Guide hur man marknadsför erbjudandet
- I samarbete med expertexpertadvokater från SEC som vi presenterar dig för, hjälper och ger råd i processen att anpassa STO till att följa SEC-regler i alla nödvändiga aspekter med alla nödvändiga tjänsteleverantörer och med entreprenörerna.
- Kvalificera, introducera och hjälpa till att förhandla avtal och budget med marknadsföringsbyrån (vi har valt expertmarknadsföringsbyråer)
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteDetta är vårt program för att uppmuntra entreprenörer att bygga nystartade företag som har det extra tydliga målet att öka sysselsättningen för att ta hand om vår framtid och ta bort många av de jobbförluster som kommer att gå förlorade till de tekniska förändringar som kommer i vår framtid redan.
Klicka på den blå knappen för mer om det här ämnet:
Detta svar fortsatte
Clearing av aktier: Depositary Trust Corporation (DTC)
Granska: BPM LLP
SEC-fil: CrowdCheck Law LLP
Överföringsagent: Computers
Escrow agent: Wilmington Trust
Relaterat innehåll:
Vilka tjänsteleverantörer arbetade med Soliton (SOLY) Reg A + IPO?
Vilka är tjänsteleverantörerna för Arcimoto Reg A + NASDAQ Erbjudandet
Ett tillvägagångssätt att överväga är att Angel- eller VC-investerare som investerar i ditt företag för att betala för kostnaden för Regel A-erbjudandet kan sälja alla eller några av de aktier de köper i Reg A + -erbjudandet själv, som en belöning för dem att lägga upp huvudstad. Procentandelen av de aktier som de köper som du erbjuder för att göra likvid beror på dig, företaget, att välja. Naturligtvis kan du inte garantera att Reg A +-erbjudandet kommer att lyckas eller att det når sitt maximala.
Detta tillvägagångssätt kan vara attraktivt för VC eller Angel (ackrediterade) investerare.
Detta svar fortsatteSeed Equity CrowdFunding, känd som Titel III: Startupar som höjer $ 100k upp till $ 1-kvarn i frökapital passar de nyutvidgade huvudgatan kapitalmängdsfinansieringsreglerna snyggt. Det innebär att huvudgatainvesterare (både ackrediterade och icke ackrediterade individer) över hela världen kan köpa aktier i ditt företag. Ju mindre kapitalet höjas, desto mindre krävande upplysningsreglerna, med brytpunkter på $ 100k och $ 500k. Vi kan förvänta oss att många av de befintliga kapitalfondernas plattformar för expansion nu utvidgas till att omfatta huvudgatan investorer. Klicka på den blå knappen nedan för att fortsätta läsa den här artikeln ...
Detta svar fortsatteHur många investerare får jag ha i mitt företag med förordning A +?
Det finns ingen faktisk gräns som vi är medvetna om, till antalet investerare. Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteTestingTheWaters (TM) Marknadsföring Bad Words / Ljud / Bilder Dictionary
Denna vägledning gäller för alla marknadsföringsmaterial, oavsett om de används i TTW eller eftermarknadsföring.
"Godkänn": SEC godkänner inte förordning A-erbjudanden, det granskar dem och dem kvalificerar dem. SEC kräver att cirkuläret ska bära en legend som specifikt säger att SEC inte godkänner eller överlämnar värdet av de erbjudna värdepapperen. Undvik någon formulering som innebär att SEC har godkänt, avtecknat på, givet det gröna ljuset eller något som även tyder på godkännande eller någon grad av förtjänst. "Amazing": Undvik detta och liknande över-the-top uttalanden. För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteBokslut för nettotillgångar som utgör en verksamhet.
För ett förvärv av nettotillgångar som utgör en verksamhet (t.ex. en förvärvad eller ska förvärvas produktlinje), kan de finansiella rapporterna som upprättats och revideras i enlighet med Regulation SX vara förkortade finansiella rapporter upprättade i enlighet med punkt (e)(2). i detta avsnitt om företaget uppfyller alla kvalificeringsvillkoren nedan;
Kvalificerande villkor.
(i) De totala tillgångarna och de totala intäkterna (både efter koncerninterna elimineringar) för den förvärvade eller ska förvärvade verksamheten utgör 20 procent eller mindre av sådana motsvarande belopp för säljaren och dess dotterbolag konsoliderade från och med och för det senast avslutade räkenskapsåret.
(ii) Separata finansiella rapporter för verksamheten har inte tidigare upprättats;
(iii) Den förvärvade verksamheten var inte en separat enhet, dotterbolag, rörelsesegment (enligt definitionen i US GAAP eller IFRS-IASB, i tillämpliga fall) eller division under de perioder för vilka de förvärvade verksamhetsredovisningarna skulle krävas; och
(iv) Säljaren har inte fört de distinkta och separata konton som är nödvändiga för att presentera finansiella rapporter som, i avsaknad av detta stycke (e), skulle uppfylla kraven i detta avsnitt och det är ogenomförbart att upprätta sådana finansiella rapporter.
Se SEC regel 17 CFR § 210.3-05 för fullständig information.
Relaterat innehåll:
Vilken typ av granskning behövs för Tier 2 Regel A + Erbjudande?
När utgår revisionen för ett Reg A + erbjudande?
Dina enklaste alternativ är dessa; Reg D, Reg S, Regel 144A,
På många sätt är det mest attraktiva alternativet Reg A+, men du måste etablera en amerikansk eller kanadensisk enhet för att använda Reg A+, se nedan.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteProblemet löses av kontinuerliga erbjudanden
Före den nya Reg A + ville företag vars aktie redan handlade vilja sälja aktier med det gamla Reg A. För att kunna göra detta måste beståndet vara rimligt prissatt i förhållande till marknadspriset. Marknadspriset i små företag kan emellertid vara volatilt. För att ändra priset på erbjudandet var företaget tvungen att lämna ett ändringsförslag till Reg A + arkivering och vänta veckor för att få det kvalificerat av SEC. Vid den tiden skulle marknadspriset ha förändrats och prissättningen skulle vara föråldrad.
Den nya Reg A + tillåter företag att erbjuda lager till olika priser under en tid efter att erbjudandet är kvalificerat av SEC. Prissättning information lämnas in efter försäljningen vid tidpunkten för försäljningen som ett tillägg och det tillägget kräver inte SEC-granskning.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteDet finns ingen minimikapital som ska höjas för OTCQB eller OTCQX-notering.
Klicka på knappen nedan för mer detaljer i detta ämne
Detta svar fortsatteMed ett lägre minimum blir ditt erbjudande attraktivt för fler investerare. Och när Registrerade investeringsrådgivare (RIA) blir involverade och investerar sina kunders sparande i Reg A + -erbjudanden, kommer de att behöva ett lågt minimum så att de kan sprida sin kunds exponering över ett antal företag. För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteHur många investerare är tillåtna i Regel A +?
Reg A + ger ett undantag för värdepapper som emitteras i ett Tier 2-erbjudande från registreringskraven i avsnitt 12 (g) i börslagen så länge emittenten (företaget som säljer aktier) använder en registrerad överföringsagent för erbjudandet, förblir föremål för och nuvarande i sina rapporteringsskyldigheter för Tier 2 SEC, och hade ett offentligt flöde på mindre än 75 miljoner dollar från den senast avslutade halvårsperioden (eller för en emittent utan ett offentligt flöte, årliga intäkter på mindre än 75 miljoner dollar från dess senaste avslutat räkenskapsår). Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteQIBs är institutionella investerare som äger eller förvaltar värdepapper till ett värde av minst 100 miljoner USD, eller är registrerade mäklare-handlare med minst 10 miljoner USD investering i orelaterade värdepapper.Detta svar fortsatte
- Detta är en partiell lista över nyckel- och varumärkesvillkor på Manhattan Street Capital.
- RegA + AuditionTM: Low-cost-testet på Manhattan Street Capital för att kontrollera om marknadsintresset i ditt företag motiverar att du gör ett Reg A + -erbjudande. Det är en informell version av TestingTheWaters (TM).
- AddOnOffering ™: Ett företag utfärdar ytterligare aktier, vilket ökar storleken på deras ursprungliga erbjudande.
Klicka på den blå knappen nedan för att läsa hela svaret.
Detta svar fortsatteMed Kickstarter donerar individer pengar för att finansiera kreativa projekt eller förbeställa produkter innan de kommer ut på marknaden, men de bidragsgivare har inget ägande. Med Manhattan Street Capital säljer företag aktier eller lånar pengar från investeraren, med villkor som varierar mellan företag.
Detta svar fortsatteFundAthena är en division av Manhattan Street Capital.
I grekisk mytologi var Athena gudinnan för visdom, intellekt och heroisk strävan. Hon var en stark partner till många grekiska gudsfigurer och hjälpte dem att lyckas. På samma sätt är FundAthena en partner för företag med förstklassiga könsskilda och kvinnoledda team, som hjälper till att vägleda dem och matcha dem med finansiering, affärsstrategi, projektledning och samordningsstöd som de behöver för att påskynda sina företag.
Detta svar fortsatteVi rekommenderar att du komprimerar dina bilder för användning på din erbjudande-sida på Manhattan Street Capital. Okomprimerade bilder saktar ner laddningstiden för ditt erbjudande, och vi vill ha snabb laddning för att engagera dina potentiella investerare. Utmaningen är att komprimera samtidigt som bilderna ser bra ut. Vi rekommenderar webbplatserna nedan för högkvalitativ bildkomprimering;
För att se resten av denna FAQ, klicka på den blå knappen nedan:
Detta svar fortsatteRegA + tillåter inte finansiering för följande:
- Företag med huvudkontor utanför USA eller Kanada. Det är bra att flytta eller inrätta det legala huvudkontoret i USA eller Kanada för internationella företag.
- Investeringsbolag enligt definitionen i investeringsbolagslagen i 1940. Rent riskkapitalföretag kan inte använda Reg A +. VC-företag som är skuldbaserade (minst 60% skuldinnehav) får i vissa fall använda Reg A +
- Offentliga företag. Rapporterande och icke rapporterande offentliga företag får använda regel A + För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Här är några exempel:
CWPE - CW Petroleum Corp.
RWRDP - iConsumer Corp.
TWOH - TVÅ HANDSFÖRETAG
WIZD - WIZARD ENTERTAINMENT, INC.
VTLR - VirtualArmour International Inc.
RDGL - VIVOS INCDetta svar fortsatte4 a § 7 värdepapperslagen är ett undantag för återförsäljning av värdepapper. För att förlita sig på undantaget måste transaktionen uppfylla följande kriterier:
- köparen måste vara en ackrediterad investerare;
- säljaren och någon person som agerar på säljarens vägnar får inte engagera sig i allmän uppmaning eller allmän reklam;
- i fallet med ett företag som inte är skyldigt att lämna in rapporter enligt Securities Exchange Act från 1934, måste köparen få information om emittenten, inklusive bland annat (i) arten av dess verksamhet; (ii) namnen på dess direktörer och tjänstemän; (iii) finansiella rapporter för de senaste två åren (som inte behöver revideras); och (iv) vilken typ av anslutning som helst mellan emittenten och säljaren;
- säljaren och varje mäklare som den använder får inte diskvalificeras i enlighet med bestämmelsen om dålig aktör i regel 506 under Securities Act eller diskvalifikationerna i avsnitt 3(a)(39) i Exchange Act;
- Emittenten får inte vara i organisationsstadiet eller i konkurs, och det får inte vara ett blancocheckbolag, en blindpool eller ett skalbolag;
- de värdepapper som är föremål för transaktionen får inte vara en del av en garantigivares osålda tilldelning; och
- de värdepapper som är föremål för transaktionen måste vara en del av en klass som har varit auktoriserad och utestående i minst 90 dagar.
De värdepapper som överförs i enlighet med avsnitt 4(a)(7) kommer att förbli "begränsade värdepapper", enligt definitionen i regel 144(a)(3). FAST Act förebygger dock tillämpningen av statliga registreringskrav för blå himmel för återförsäljningstransaktioner enligt det nya undantaget. Dessutom, eftersom FAST Act lade till en bestämmelse för att klargöra att Section 4(a)(7) inte kommer att vara det enda sättet att upprätta ett undantag från registrering för en återförsäljningstransaktion, är Section 4(1 ½) undantaget, eftersom det har utvecklats och använts under åren, bör fortsätta att vara tillgängliga för säljare i återförsäljningstransaktioner.
Detta innehåll är från Proskauer.
- RatedResources ™: Resurser som föreslås av medlemmarna för att påskynda beredskapsläget för att höja kapitalet.
- CrowdAnalyst ™: Analytiker följer företag på marknaden, undersöker marknaden och konkurrenter och gör prognoser för företagens intäkter och vinster. Programmet är utformat för en stabil aktiekurs på eftermarknaden.
- TestTheWatersAudition (TM): Informellt sätt att testa marknaden ett företag som erbjuder till låg kostnad för att utvärdera ränta från investerare innan du spenderar pengar på revisioner mm
- TestTheWaters (TM): SEC tillåter att företagen testar marknadsföra sina erbjudanden innan de lämnar in ett Reg A + -utbud.
- Detta svar fortsätter, klicka på den blå knappen nedan:
Emittenten fastställer aktiekursen och värderingen av erbjudandet.
För att läsa fullständigt svar klicka på den blå knappen nedan.
Detta svar fortsatteDet finns inget egentligt lagstadgat undantag enligt § 4(1½). Den är sammansatt av två faktiska undantag från Securities Act, Section 4(a)(1) och Section 4(a)(2).
Det så kallade undantaget enligt § 4(1 ½) kan vara tillgängligt, till exempel när köparen av värdepapperen är ekonomiskt sofistikerad, har tillgång till eller får information om emittenten och skulle ha kunnat köpa värdepapperen direkt från emittent i en undantagen transaktion som Reg D 506 (c) eller 506 (b).
4 § 1 ½ har ersatts med en renare föreskrift, 4 a § 7 §.
Detta svar fortsatte- Metaverse 101: Definiera nyckelkomponenterna
- Metaverse fastighetsförsäljning toppar 500 miljoner dollar och förväntas fördubblas i år
- Vad är metaversen? En nybörjarguide till virtuella världar
- Vad är Metaverse? Det uppslukande, NFT-drivna framtidens internet
- Jag har sett metaversen – och jag vill inte ha den
- Hur man bygger en bättre metavers
- Metaverse Real Estate fortsätter att skjuta i höjden 2022
- Hur man gör "metaverse redo": en nybörjarguide
- De 10 bästa Metaverse-kryptovalutorna att köpa 2022
- Modig ny virtuell värld: "Det är livet, Jim, men inte som vi känner det"
- ARK Invests stora idéer 2022: De 14 transformativa teknologierna att titta på i år
- Förutsägelser för Web 3.0, GameFi och Metaverse 2022: Perspektiv från 7 Blockchain-experter
- Ethereum NFT Game The Sandbox lanserar Metaverse Accelerator för $50 miljoner
- Mark kubansk-stödd Polygon samlar in nästan en halv miljard dollar från 40 VCs ledda av Sequoia
- Tim O'Reilly hjälpte till att ge oss Web 1.0 och 2.0. Här är anledningen till att han är en Web3-skeptiker
- Vad är Axie Infinity? Hur man spelar kryptospelet och tjänar pengar
- Kryptovaluta hamnar i sikte av robust reglering
- OpenSea når rekord på $5 miljarder i månatlig försäljning när Ethereum NFT-marknaden sväller