よくある質問

レギュレーションSは、非米国企業が資本を調達し、米国企業が米国外で資本を調達するSEC準拠の方法を提供します。

レギュレーションSオファリングは、株式または債券を発行できます。 Reg Sの下で提供を行う会社は、米国内で資金を調達するために別の方法を使用することも許可されています-通常 Reg D.

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

規制A +では、ゼロから$ 1ミルまでのTier 20と、ゼロから$ 2ミルまでのTier 50の2種類の製品を提供しています。

ティア2 企業は、世界中の個人の「メインストリート」投資家および認定された投資家および機関から、年間ゼロから50万ドルを調達することができます。 州ごとのブルースカイ免除を取得するためのティア2要件は非常に遅く、非常に高価であるため、大多数の企業はティア1を選択します。 Tier 2を使用する企業は、資本を調達するために州のBlue Sky要件を満たす必要はありません（一部の 例外）。 ティア2はSECの目的でゼロの最小値から始まることに注意してください-ティア2は20百万ドルで始まるという一般的な誤解があるため、これを言います。 そうではありません！ 多くの企業が、2千万ドル未満のTier 20製品を成功させています。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

当社の消費者の訴求は、経営陣の強み、強力な戦略、大規模かつ成長する市場、急速な成長率および競争の障壁を確立した後で最も重要な要素であるとの見方があります。 大きくて幸せな顧客基盤と莫大な消費者の魅力は成功の兆しです。 消費者投資家は、認定された投資家や機関投資家と比較して、提供するのにもっとも費用がかかりません。

完全な答えを読み、ビデオを見るには、下の青いボタンをクリックしてください。

マンハッタン・ストリート・キャピタルは、選択、低リスク、新興企業、中堅企業の成功のために個人投資家から資金を調達します。 あなたの会社は毎年$ 4から$ 50に上げることができます。 （実際の最低額はありませんが、規制A +を提供する固定費は、$ 4mill未満では効率的でないことを意味します。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

新しいRegA + Audition（TM）プログラムでRegulation A +があなたの会社でどれくらいうまく動作するかをテストします。 オーディションを行い、メンバーや投資家からの意見を得る。

このサービスは、Reg A +オファリングの費用を払う前に、投資家に対する貴社の魅力を低コストで市場テストする場合に役立ちます。 私たちはマーケティングガイダンスとデジタル広告を提供する別のマーケティングエージェンシーと一緒にあなたのためにまとめました

このFAQの残りの部分については、下の青いボタンをクリックしてください：

最上位のビューとして、完成したオファリングのコストは、資本調達範囲の12％*になり、すべてのさまざまな要因を含むと予想されます。 割合として請求される唯一の手数料は、仲介業者が関与している場合のみです。 基本レベルのエンゲージメントが十分な場合、ブローカーとディーラーの関与に対して1％ブローカーディーラー手数料を受け取ります（オンラインで資金を調達することに重点が置かれているほとんどの場合に当てはまります）。

*最初の資本閉鎖額の前に最低約$ 160kの最低額まで支払わなければならない手数料。大規模なオファリングの場合はさらに高くなります-詳細については以下を参照してください。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

規制D提供費用

• 法的費用： $ 12k - $ 30k 複雑さに依存します。

• マーケティング費用： 経験豊富で効率的なマーケティング代理店を紹介し、それらの管理を支援します。 マーケティングコンテンツ、提供ページ、および広告を準備するための初期段階のコストは、約35ドルになります。 マーケティングの総コストは6から% 8％の資本調達（％として課金されません）。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

マンハッタン・ストリート・キャピタルのレギュレーションA +を使用して私の会社を一般公開するにはどうすればいいですか？ これらはコストです。 最初のコストはマーケティングなので、小規模の製品では最低50,000ドル、マーケティングコストでは最大250,000,300,000ドルとなります。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

• 複雑さに応じて、弁護士費用$ 12k - $ 60k。 （Reg A +は少なくとも$ 50kです）
• 紹介する代理店に支払うマーケティング手数料 .2％から4％までの資本金を、％として請求されていないと予想する。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

詳しい答えは下の青いボタンをクリックしてください。

ステップ1

投資家は、提供ページで[今すぐ投資する]ボタンをクリックして投資プロセスに入ります。

ステップ2

投資家はフォームを記入し、投資に必要なすべての情報を私たちに提供します。 このステップは5-10分よりも長くかかりません。

このFAQの残りの部分を見るには、以下の青いボタンをクリックしてください：

Reg A +をSTOに使用する際の重要な課題は、ほとんどの場合、トークンがまだ開発されていないため、投資家からの支払いを受け入れることができないため不可能であることです。 あなたが販売する株式を持っていないときに会社の株式を売っていると想像してください。

FAQ全体を見るには、下の青いボタンをクリックしてください

Reg A +はNYSEまたはNASDAQへのIPOに使用でき、2017の6月からかなりの数の企業がReg A +を通じてIPOを行っています。

このFAQ全体については、下の青色のボタンをクリックしてください。

あなたはもう一度それを聞いたことがあります - コミュニケーションが重要です。 規制A +株式CrowdFundingに関しては、特にそうです。 潜在的な投資家はあなたの提供の中核です。 開始日から完了まで、そしてその後も継続的に、正直で、透明で、率直で、感情的に開いていることが重要です。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

私たちは、不動産の提供が規制A +の早い段階で取り組んでいるという兆候を見ています。 消費者が不動産を投資としてすでに理解し、識別しているという事実は、タイトルⅡ/勘定科目D分野に既に示されているように、助けになります。 規制A +は、世界中の非認定投資家に不動産の魅力を広げています。 もうひとつの大きな要因は、投資した資本に対する魅力的な利子率の支払いです。 消費者はそれが魅力的であり、その結果として投資する可能性が高いことがわかります。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

レギュレーションA +の提供を完了した報告の継続的なコストは？

OTCQB市場に上場することを選択した場合、6ヶ月に1回、年に1回監査する必要があります。また、OTCQX市場に上場している場合は、毎四半期ごとに財務報告を行う必要があります。毎年の監査を受けています。 あなたの会社がより大きな市場の要件を満たしている場合は、あなたの会社をNASDAQまたはNYSEにリストすることができます。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

米国以外のICOやSTOが、証券の募集に関する米国SECの規制の範囲内で作業しながら米国の投資家にアクセスする方法を知り、米国市場でビジネスを構築するために米国市場で強いプレゼンスを築くことはわかりにくいです。 マンハッタンストリートキャピタルは、クライアント企業にとってこれらの問題を解決するリーダーです。

下の青いボタンをクリックして、完全なFAQをご覧ください

ガイダンスとあなたの会社で成功するためのヒントReg A + Offering：

Reg A +資金調達市場のこの初期段階では、成功するためには企業が消費者投資家と強く共鳴しなければならないという証拠がますます増えています。 その魅力と、フロントロードのインパクトと予算による一流のマーケティングに加えて、消費者投資家を招き、牽引を早期に証明することが求められています。 ブローカー・ディーラー・シンジケートにとって魅力的な提供物であっても、ブローカーは、早期の成功が消費者から明らかになるまで、顧客に提供することを奨励しません。

裕福な投資家や機関が参加するにつれて、Reg A +に適合する企業の範囲が徐々に広がります。 登録投資顧問が来年度にReg A +の提供金額に少額の資金を配分し始めるのを見てください。 先月に報告されたAIGの踏み込みは重要です。

Reg A +製品に特有のオープンフォーラムでは、最初の数週間の成功は、オファーが順調に進んでいるすべての関係者を示す必要があります。

企業は、固定資産を購入していない限り、資金調達の最低額を設定する必要があります。 これにより、オファーをライブにして最初の締め切りを行い、その後のマーケティングを資金調達から支払うことが容易になります。

完全な答えを読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

これらの通信ルールは、登録されたブローカー・ディーラーの助けを借りずに企業が単独で、つまり話すのを助けることができます。 伝統的なオファリングでは、ブローカー・ディーラーは投資家を発行者に手数料を払う仲介業者として行動します。 一般の人口の中で投資家を探している企業にとって、ブローカー・ディーラーは、規制Aの提供を成功させる必要はないかもしれません。 発行者は、提供に関する独自のマーケティング資料を公開し、独自のオンラインキャンペーンページを作成し、一般にターゲットとする投資家ベースを求めることができます。 これは、顧客投資家の関与に興味を持っている消費者向け企業に特に関連します。しかし、登録ブローカー・ディーラーの関与なしに公募で証券を発行する企業は、以下のような特定の州で登録する必要があります。発行者ディーラー、または管理チームのメンバーに発行者の代理人を登録させることができます。 この覚書は、そのような登録を必要とする特定の州における証券のオファーおよび売却を行う際に、発行者および発行者の代理人に対する登録要件の概要を提供します。 この覚書は、2 Tier 2が証券取引法セクション2の下で「対象有価証券」とみなされるTier 18の下で売却された有価証券および証券の国家審査の優先権を規定しているため、規制AのTier XNUMXの下での提供に焦点を当てる。

完全なテキストを読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

Reg D / Reg Sのためのスケジュール転換可能なノートを通したSTO

詳しい解答は青いボタンをクリックしてください。

特別なシーケンスはありません。好みはありません。 同社および売却株主は、オファー全体を通じて按分して流動化されている。 たとえば、最大の目標の92％で提供が終了した場合、その提供のすべての販売株主は、その提供で販売しようとしていた株式の92％を売却することになります。

はい。 米国またはカナダで貴社の法務本部を設置する場合は、Reg A +を使用することができます。

詳細は以下をクリックしてください：

テストウォーターズ（TestingTheWaters（TM））は、企業がレギュレーションA +資本調達を成功させるのに十分な投資家の関心があるかどうかを調べるために、市場自体をテストすることを可能にします。

SECはこのプログラムを作成し、SEC提出と監査の完了にかかる時間と費用を費やす前に、このテストを実施することができます。 SECは、企業がTestTheWater（TM）で市場に出すことを制限しています。 企業は、ソーシャルメディア、電子メール、オンライン広告などを使用してコスト効率よくテストを行うことができます。 このプロセスでは、潜在的な投資家が好きな会社に拘束力のない予約をする能力を提供します。 私たちはそれを月額$ 1,000で請求し、毎月前払いします。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

再スケジュールg A +ティア2 STO

詳しい答えは下の青いボタンをクリックしてください。

詳しい答えは下の青いボタンをクリックしてください。

Reg D STOのスケジュール

詳しい答えは下の青いボタンをクリックしてください。

パブリックシェルを購入することは、中規模企業が成長のために自己資本を調達する一つの方法です。 それは高価で複雑なものであり、過去に失敗した古い公的会社の否定的な歴史を乗り越えることが困難な場合があります（その失敗は購入可能な理由です）。

これと比較して、レギュレーションA +の提供ははるかに簡単で、安価であり、新鮮で新しいものです。 Reg A +の1社につき年間$ 50 millionの限度額は、資本の量が増えている企業の中には、依然として逆の合併ルートが必要となることを意味しています。

マンハッタン・ストリート・キャピタルは、当社の「TestTheWatersTM」プログラムに参加し、当社のメンバーによって高い格付けを受けた企業に対して募金のみを行い、投資家の拘束力のないIndicationOfInterest（TM）レベルを達成する。

完全な答えを読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

レギュレーションA +は、SECの監督の下、従来の公開買付の場合と類似しているが、それほど広範ではない詳細な開示を要求する。 レッドハッシング（RedHerring（TM））は、見たことがあるか聞いたことがあるかもしれないが、より簡単な要件であると考えてください。 Reg A +を提供するためにSECからの許可申請のプロセスには、EDGARを使用したオンライン作業が含まれます。 1Aは、SECに提出する必要のある書類です。 SECを扱うことは、多段階のプロセスである可能性が高い。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

マンハッタン・ストリート・キャピタルの「企業オファリング」ページは、企業にオファーを提供し、将来の投資家と関わる機会を提供するインタラクティブなプラットフォームです。 この段階では投資はできません。 これはTestingTheWaters（TM）とも呼ばれます。

これは将来の投資家からの拘束力のないIndicationsOfInterest（TM）またはReservationsOfInvestment（TM）ドルを累積するページです。 これにより、企業は彼らが求める資本を首尾よく上げることができるかどうかを簡単に知ることができます。 プロセス中、企業は洞察力を得て、このタイプの資金が適切かどうかを判断することができます。 完全な答えを読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

最初の締め切りのための$ 100kのような低い最低値は、規制A +提供を行っている企業を観察することに基づいていくつかの重要な利点を有する：

1）最小値が低いと、ブローカー・ディーラーにとって大変重要なプロセスの非常に早い段階で、その提供が現実的または「効果的」になります。 最小値が高いほど、ブローカー・ディーラーからのエンゲージメントが少なくなり、企業はまったく関与しない地点になります。

読むために コンプリート 下の青いボタンをクリックしてください。

PCAOB監査はTier 2 Regulation Aオファリングでは必要ありません。もちろん、Tier 1オファリングでは監査は必要ありません（ただし、監査が必要な国もありますが、PCAOBは必要ありません）。

下の青いボタンをクリックして詳細をご覧ください。

はい。 以下の条件が適用される特定の状況では：

1）SECの報告義務を最新の状態に保ち、

青いボタンをクリック

いいえ、PEファンドまたはプライベートエクイティファンドは、規制A +を使用して資本を調達することはできません。

財務諸表は、9ヶ月以上経過することはできません。 たとえば、12月の31財務諸表は、翌年の9月末に失効します。

財務状態が悪いかどうかを測定するポイントは、1-A SEC申請書提出時点とSEC適格審査時点です。

あなたの会社は、新しいSECエクイティクラウドファンディングルールにはどこに合っていますか？

SECは、JOBS法（JNBS法の一環として、2016 1月の終わりに有効）の一部として、メインストリート投資家がプライベートスタートアップ企業に投資することを可能にするためにエクイティクラウドファンディングを拡大する新しい規則を発表した。 2015の3月に、SECは短期的にRegulation A +またはReg A +と呼ばれる革新的な新しいルールを公開した（有効なJuly 2015）。

資本調達景観は、今や数十年で最大のシフトを見せています。 今や、100kという少額のシード資本を調達した新興企業から、企業1社につき年間$ 50百万を調達している企業に至るまで、オンラインプラットフォームを使用して資金を調達しています。 完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

Howeyテスト
SECの最高裁判決v Howeyは、契約書
投資契約が必要です。 投資契約は、取引がセキュリティの一種であることを意味します。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

資金調達のほかに、マンハッタン・ストリート・キャピタルは、企業が規制A +の提供をナビゲートするための助けと指針を提供します。 私たちのメンバーと私たちのサイトに参加しているリソースとのやりとりを通じて、投資家への期待を高め、シェアの提供条件を改善するお手伝いをします。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

あなたの状況に合ったブローカーディーラーを紹介します。 多くのReg A +製品では、ブローカーディーラーと協力して、SECと協力していない国の投資家に簡単にアクセスできるようにすることが最善の方法です。 このため、1％の手数料を請求するブローカーを紹介します。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

合計で、プロセス全体が4から6までの月を取ることを期待してください。 これにより、TestTheWaters（TM）に約1ヶ月間を渡すことができます。

最速の方法は、SECに1-Aフォームを同時に発行する準備を開始することです。 完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

テキサス、フロリダ、ワシントン、ニュージャージー、ネバダ、アリゾナ、ノースダコタの、いわゆる「問題のある国」です。 グループとして彼らは 米国投資市場の16％を占めており、テキサス（6％）とフロリダ（4％）が1位と2位になっています。 もちろん、米国外からのすべての投資家は、あなたがブローカーディーラーを持っていない場合でも投資することが許可されています（その国の規制に従います）。 1％の手数料でこれらの州の投資家にアクセスできる経験豊富なブローカーディーラーを紹介します。 完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

私たちはTitle IIをサポートしていますが、Title III Equity CrowdFundingはサポートしていません。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

はい。 あなたが適切に準備されたプロフォーマ・ファイナンスを持つ新しいコーポレート・エンティティを形成する場合、レギュレーションA +を提供することによって、年間$ 50 million *を上げることができます。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

以下は関連ナスダック市場 - NASDAQキャピタルマーケットの上場要件のガイドです。

主な考慮事項は、「株式公開株式の市場価値」であり、本質的にインサイダーではなく投資家の手元にある株式を意味する。 例として、貴社がReg A +の評価で$ 5工場で評価された株式を保有する買収前に純粋な投資家を保有していた場合、NASDAQはReg A +の最低$ 10分を調達することを要求する。 $ 5ミル+ $ 10ミル= $ 15ミル。

完全なFAQについては青いボタンをクリックしてください。

• 必要なすべてのタイプのサービスプロバイダを推薦し、導入する
• 成功と長期的なエンゲージメントを提供するための魅力的なトークンの作成方法に関するブロックチェーンの起業家ガイド
• オファーを促進する方法をガイド
• 私達があなたを紹介する専門のSEC専門弁護士と共同して、すべての必要なサービスプロバイダーと起業家とのすべての必要な局面でSTOをSEC規制に準拠するように適応させる過程において援助し助言します。
• スマート契約およびトークンソフトウェアを修正して、提供中および提供後に必要なSEC制限を満たす方法をアドバイスする
• マーケティングエージェンシー（当社は専門マーケティング機関を選定している）との合意と予算の交渉、導入、支援を支援する

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

シード・エクイティCrowdFundingは、タイトルIIIとして知られています： $ 100kをシード資本で$ 1まで上昇させるスタートアップは、新しく拡張されたメインストリート・エクイティ・クラウドファンディングのルールにうまく適合した。 これは、世界中のメインストリート投資家（認定された人も非認定の人も）があなたの会社の株式を購入できることを意味します。 資本調達額が小さければ少ないほど、100kと$ 500kのブレークポイントを持つ開示ルールの要求は少なくなります。 既存の株式クラウドファンディング・プラットフォームの多くは、現在、主要なストリート投資家を含むように拡大すると予想されます。 この記事を読むには、下の青色のボタンをクリックしてください...

これは起業家を奨励して、雇用を増やして未来を管理し、将来起こる技術の変化に失われる多くの失業を取り除く明確な目的を持つベンチャー企業にインセンティブを与えるプログラムです。

このトピックの詳細については、青いボタンをクリックしてください：

継続的な提供によって解決される問題

新しいReg A +が登場する前は、すでに株式を売買していた会社は、古いReg Aと株式を売却したいと考えていました。 しかし、中小企業の市場価格は変動する可能性があります。 商品の価格を変更するために、会社はそのReg A +申告の修正を提出し、それがSECによって適格にされるまで数週間待たなければなりませんでした。 その時までに市場価格は変化していたでしょうし、価格設定は時代遅れになるでしょう。

新しいReg A +は、企業がSECによって資格が与えられた後、しばらくの間、様々な価格で株式を提供することを可能にする。 価格情報は、販売時点で販売後に補足として提出され、その補足はSECレビューを必要としません。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

最低限のものであれば、より多くの投資家にとって魅力的なものになるでしょう。 登録投資顧問会社（RIA）はReg A +の提供に顧客の貯蓄を投資して投資するため、顧客のエクスポージャーを多くの企業に広めるため最低限の最低限度を必要とします。 完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

• これはマンハッタン・ストリート・キャピタルの主要用語と商標用語の一部です。
• RegA + AuditionTM：マンハッタン・ストリート・キャピタル低コストの低価格テストで、貴社の市場への関心がReg A +の提供を正当化しているかどうかを確認します。 TestingTheWaters（TM）の非公式版です。
• AddOnOffering™：企業が追加の株式を発行することにより、元のオファリングの規模が拡大します。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

RegA +は以下の資金を提供していません：

• 米国またはカナダ以外の本社を持つ企業 国際的なビジネスのために、米国またはカナダの法律事務所を移転または設置することは問題ありません。
• 1940の投資会社法で定義されている投資会社。 純粋なベンチャーキャピタル企業は、Reg A +を使用できません。 債務ベースのVC会社（60％以上の債務保有）は、状況によってはReg A +を使用できます
• 公開会社。 報告企業と非報告企業は規制A +を使用できます 完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。

発行者はオファリングの株価と評価を設定します。

完全な回答を読むには、下の青いボタンをクリックしてください。