Für Unternehmen, die Mittel für ihr Wachstum beschaffen möchten, sind akkreditierte Investoren eine hervorragende Kapitalquelle. Die von der Securities and Exchange Commission erstellte Regel 506(c) von Regulation D ermöglicht es privaten Unternehmen, für potenzielle Investoren zu werben und zu werben. Traditionell war die Beschaffung von Geldern für Startups durch „akkreditierte Investoren“ der richtige Weg – und der Prozess, Geld von diesen Investoren anzunehmen, ist nicht so schwierig, wie man denkt. Es gibt keine offizielle Lizenz oder ein Stück Papier, das akkreditierte Investoren ausstellen, um ihre finanzielle Eignung zu bestätigen.
In einigen Situationen gibt es jedoch einen Haken (und dies gilt nicht für Angebote der Verordnung A+). Emittenten, die beabsichtigen, ein Angebot nach Rule 506(c) (wie im Fall von Title II Equity Crowdfunding) anzuzapfen, müssen sicherstellen, dass angemessene Schritte unternommen werden, um zu bestätigen, dass der Investor tatsächlich akkreditiert ist. Ein „akkreditierter“ Anleger erfüllt bestimmte Einkommens- oder Vermögensanforderungen gemäß der Definition der SEC. Lesen Sie unseren Beitrag über die Anforderungen für akkreditierte Investoren, indem Sie hier klicken.
Ein Emittent kann den Status eines akkreditierten Anlegers verifizieren durch:
Nicht-exklusive Safe-Harbor-Verifizierung:
Investmentexperten und auch Anwälte empfehlen, einen potenziellen Investor durch diese formellere Methode zu überprüfen, die unter die SEC-Regel „Safe Harbor“ fällt. Einige der formelleren Überprüfungsmethoden umfassen:
· Überprüfung der IRS-Formulare einer Person (zB Formular W-2, Formular 1099, Schedule K-1 und Formular 1040) aus den letzten zwei Jahren, um das Einkommen zu überprüfen. Wichtig ist auch die schriftliche Dokumentation des Anlegers mit einer Ertragserwartung im laufenden Jahr.
· Prüfung der Kreditauskunft, der Kontoauszüge und der Bewertungen des Anlegers durch Immobilienfachleute, um das Nettovermögen zu ermitteln.
· Beauftragung einer dritten Partei, eines zugelassenen Fachmanns sowie eines Anwalts, um eine schriftliche Bestätigung der Akkreditierung des Anlegers vorzulegen.
Bei der Prüfung des Einkommens eines Käufers, das nicht in US-Dollar angegeben ist, können Emittenten entweder (1) den am letzten Tag des Jahres, für das das Einkommen ermittelt wird, gültigen Wechselkurs oder (2) den durchschnittlichen Wechselkurs für dieses Jahr verwenden.
Wie in früheren Beiträgen erwähnt, akkreditierte Investoren müssen ein verdientes Einkommen von mindestens $ 200,000 haben, oder 300,000 USD zusammen mit einem Ehepartner in den letzten zwei Jahren. Oder die Person muss ein Nettovermögen von 1 Million US-Dollar nachweisen, das den Hauptwohnsitz nicht einschließen darf.
Rod Turner
Rod Turner ist der Gründer und CEO von Manhattan Street Capital, dem führenden Wachstumskapital-Service für reife Startups und mittelständische Unternehmen Kapital unter Verwendung von Regulation A+. Turner hat eine Schlüsselrolle beim Aufbau erfolgreicher Unternehmen gespielt, darunter Symantec/Norton (SYMC), Ashton Tate, MicroPort, Knowledge Adventure und mehr. Er ist ein erfahrener Investor, der ein Venture-Capital-Geschäft (Irvine Ventures) aufgebaut und Angel- und Mezzanine-Investitionen in Unternehmen wie Bloom, Amyris (AMRS), Ask Jeeves und eASIC getätigt hat.
www.ManhattanStreetCapital.com
Manhattan Street Capital, 5694 Missionszentrum Rd, Suite 602-468, San Diego, CA 92108.