Myomo fullfører det er IPO, den første forordningen A + tilbyr å liste på NYSE
KLIKK HER å lese denne artikkelen skrevet av Rod Turner for Forbes.
Myomo, en medisinsk robottekniker basert i Boston, MA, har vellykket gjennomført sin historiske Reg A + IPO til NYSE MKT. Aksjer begynte å handle om morgenen i juni 12th på NYSE MKT under ticker symbolet "MYO."
Myomo fullførte sitt opprinnelige offentlige tilbud (IPO) under SEC Forskrift A +, heve $ 5.0 Million gjennom salget av 665k-aksjer i sin felles aksje til en pris for publikum på $ 7.50 per aksje. Selskapet økte også $ 2.9-fabrikken gjennom investeringer av akkreditert investorer i begrensede verdipapirer, hovedsakelig fra eksisterende Myomo-investorer. Kombinert kapital opphøyd er $ 7.9 Million, og legger til $ 20 millioner selskapet hadde hevet på forhånd.
Myomo er et medisinsk roboter selskap som gir forbedret mobilitet for pasienter som lider av overkroppen lammelse og nevrologiske lidelser. Deres produkter har en iboende forbrukersakling som er svært viktig i denne tidlige fasen av etableringen av Reg A + som et anerkjent kapitalforhøyelse og likviditetssystem. Dette forbrukerappell gitt potensialet for elektronisk markedsføring for å bygge interesse og investeringsflyt fra forbrukerne.
Fordi Myomo tok en hybrid tilnærming til det er Reg A + IPO, med suksess å hente kapital fra både Wall Street (retail brokerage) og Main Street-investorer, skapte de en vinn-vinn-situasjon der kombinasjonen gjorde en kritisk masse av investorer og til slutt deres IPO-fullføring.
Myomo startet sitt tilbud i begynnelsen av mars og fullførte det på bare mindre enn tre måneder.
Paul Gudonis, administrerende direktør i Myomo sa: "Mens et tradisjonelt tilbud er generelt reservert for store institusjoner og Wall Street eliten å investere på dette stadiet, utnytter vi ny SEC forskrifter å utjevne spillereglene for alle investorer til å delta samtidig i vår IPO. "
TriPoint Global Equities, LLC, leder megler-forhandler syndikat og bokløper for tilbudet. CrowdfundX kjørte digital markedsføring. Alle involverte tjenestetilbydere.
Darren Marble, administrerende direktør for CrowdFundX sa: "Denne avtalen ville ikke vært mulig uten visjonen fra Myomo CEO Paul Gudonis. Utstederne er de sanne pionerene i vår bransje, og vi er her for å støtte deres dristige søken for å bryte ny grunn. Myomo, til tross for sin imponerende medisinske teknologi, hadde ikke en innebygd affinitetsgruppe for å markedsføre publikumskampanjen til. Som sådan ble vi tvunget til å innovere. "
Mark Elenowitz, administrerende direktør for Tripoint sa: "Myomo-tilbudet setter scenen for småkapitalutstedere til å få tilgang til kapitalmarkedet i den moderne alder av amerikanske kapitalformasjoner, og vi applauder NYSE for deres visjon og støtte for å bringe tilbake småkapital-børsintroduksjonen."
Mark gir et godt poeng i det klart at NYSE-ledelsen tar en proaktiv tilnærming for å tiltrekke seg småkapital-obligasjoner via Reg A +. En positiv indikator i seg selv for de passende selskapene som venter i vingene for å gjennomføre sine børsnoteringer.
Tripoint bygde et stort syndikat av meglerforhandlere og brukte Via Folio rydde meglerforhandleren til å behandle aksjer og penger med de andre meglerne og deres clearingfirmaer, slik at det blir mulig å overføre aksjer mellom meglerhandlere og kundekredittkontoer.
Myomos produkter er basert på patentert teknologi utviklet i samarbeid med MIT. Deres drevne arm-enheter gjenoppretter bevegelse i de lammede eller svekkede lemmer av personer som har en nevrologisk og muskulær funksjonshemning, for eksempel multippel sklerose (MS), eller som har hatt et slag eller har nerveskader.
Myomo produkt blir levert til pasienter gjennom VA medisinske sentre og sykehus som spesialiserer seg på rehabilitering. Flere hundre er i bruk. Produktet deres er den eneste enheten som ikke-invasivt registrerer pasientens nevrologiske signaler og kan gjenopprette sin evne til å bruke sine armer og hender.
Myomo-forskriften A + Offers Circular - Det er som på nettet og forkortet Red Herring - viser en rekke risikoer til investorer, inkludert negative resultater av fremtidige kliniske forsøk, innføring av konkurransedyktige produkter, og avhengighet av tredjeparts eller Medicare-refusjon. I tillegg utvider Myomo produksjonen av MyoPro-enheter til en tredjepart, en annen kilde til risiko for investorer. Det er verdt å merke seg at ViaFolio
BANQ ledet et stort syndikat av meglerforhandlere og brukte Folio clearing megler-forhandleren, og at Folio behandlet aksjene og pengene med de andre meglerhandlerne og deres clearingfirmaer, slik at Myomo-aksjene kunne selges til kunder på andre BDer og slik at de var i meglerkontoer og dermed omsettelige
Så, hva er neste?
Dette er et betydelig fremskritt for reguleringsmarkedet A + kapitalforhøyelse. Jeg forventer at denne suksessen vil øke bevisstheten og troverdigheten til Reg A +, som er nyttig i det som er et relativt nytt felt. Jeg forventer også at denne gevinsten vil bringe en rekke Medtech- og Biotech-selskaper frem i sine egne Reg A + -tilbud og IPO-er.
I min erfaring har selskapene i Medtech og Biotech tendens til å bli ledet av administrerende direktører som pleier å være mer analytiske, og de legger stor vekt på hvor deres jevnaldrende har finansieringssuksess.
Det er mange selskaper i denne sektoren hvis produkter har den nødvendige sterke forbrukerappellen, og som kan gjøre god bruk av regel A + til lykkes på deres meritter. Jeg gleder meg til deres fremkomst!
Vær oppmerksom på at jeg har en liten aksjeinnehaver i MYO som jeg kjøpte på ettermarkedet. Så jeg har en interessekonflikt. Jeg anbefaler ikke for eller mot å kjøpe denne aksjen.
Se deres tilbudsnummer HER
Relatert innhold:
Kostnad for å ta bedriften din offentlig ved hjelp av forskrift A +
IPO Consulting Service fra Manhattan Street Capital
Hvordan gjøre en børsnotering til NASDAQ eller NYSE via regulativ A +?
Hvis du er interessert, Bli medlemeller Kontakt oss.
Rod Turner
Rod Turner er grunnlegger og administrerende direktør i Manhattan Street Capital, #1 Growth Capital markedet for modne oppstart og mellomstore bedrifter å øke kapital ved bruk av forskrift A +. Turner har spilt en nøkkelrolle i å bygge vellykkede selskaper, inkludert Symantec / Norton (SYMC), Ashton Tate, MicroPort, Knowledge Adventure og mer. Han er en erfaren investor som har bygget en venturekapitalvirksomhet (Irvine Ventures) og har foretatt engros- og mezzanininvesteringer i selskaper som Bloom, Amyris (AMRS), Ask Jeeves og eASIC.
RodTurner@ManhattanStreetCapital.com
www.ManhattanStreetCapital.com
Manhattan Street Capital, 5694 Mission Center Rd, Suite 602-468, San Diego, CA 92108.
