Prospekt. Genprex samler inn kapital gjennom sine S-1 IPO-tilbud med den hensikt å fullføre sin børsnotering og liste på Nasdaq Exchange under ticker NASDAQ: GNPX. Tilbudet er på $ 6.5 millioner til $ 5 / aksje med en verdsettelse på $ 58.5 millioner før tilbudet.
Denne børsnoteringen er interessant fordi den fremhever et lite kjent faktum-på grunn av JOBS ACT fra 2012, får S-1-børsnoteringer markedsføre seg stort sett på samme måte som Reg A+ -tilbud og børsnoteringer kan. Denne situasjonen gjelder under spesifikke omstendigheter for en S-1, og det er betydelige fordeler som er unike for Reg A+ i sammenligning. Muligheten for selskaper til å markedsføre seg bredt i en S-1 er en ganske betydelig utvikling.
Rodney Varner, administrerende direktør i Genprex, sa: "Hadde jeg kjent fordelene med å bruke Reg A+ som en IPO-metode da vi planla vår S-1, kunne jeg godt ha endret retning og registrert som en Reg A+". De primære fordelene med Reg A+ er at et selskap kan hente inn hovedstaden selv om et tilbud ikke oppfyller minimumsantallet for notering på NASDAQ eller NYSE, og at kostnaden for revisjon og advokatkostnader ofte er mye lavere for en Reg A+. En betydelig fordel med S-1-ruten er at den ikke er begrenset til 50 millioner dollar.
Avansert lungekreft er en av de mest utfordrende kreftformene å behandle; det dreper 150k amerikanere per år. Hvert år dør flere mennesker av lungekreft enn tykktarm, bryst og prostatakreft kombinert. Jeg mistet en god venn og nabo av lungekreft, og jeg kan bekrefte vanskeligheten hun og mannen hennes hadde med å finne en behandling som ville fungere.
Eksisterende lungekreftbehandlinger med de vanlige metodene for kirurgi, kjemo og stråling, og de som bruker immunoterapi og målrettede terapier, kan bidra til å slå tilbake disse svulstene, men når lungekreft har spredt, kommer det nesten alltid tilbake.
En del av problemet er at svulster i lungekreft er fysisk vanskelig å nå på grunn av den distribuerte naturen til lungeceller - tumorer har en tendens til å bli spredt ut på mange steder, så det er en stor utfordring å levere behandling til svulstene effektivt.
Genprex har utviklet en unik genterapi førsteklasses medisin kalt Oncoprex som leveres gjennom pasientens blodstrøm til lungekreftceller av Genprex tilpassede nanopartikkel. Jeg liker det faktum at denne leveringsmetoden er effektiv og fungerer med en relativt mild bivirkningsprofil. DNA -strengen deres justerer cellesignalering for å utløse naturlig celledød i stedet for den voldsomme celleveksten som er normal i svulster og stimulerer også immunsystemet til å angripe svulstene.
Behandlingen gis en gang hver 3-uke via en injeksjon i blodet - nanopartikket tar seg av levering til svulstene.
Nanopartikkelavleveringsvognen ble først oppdaget og utviklet ved NIH. Doktor Jack Roth innstilt og optimalisert for effektiv vevsdistribusjon, og forbedret den for å transportere genterapi til lungesvulster.
Doktor roth Leder av Genprex 'vitenskapelige råd, er en pioner i den kliniske bruken av DNA som terapeutisk middel, og er den første som utfører en klinisk klinisk prøve med pasientgenterapi i USA. Doctor Roth oppdaget også de svulsterundertrykkende egenskapene til den spesifikke DNA-strengen som nanopartikkelen leverer, og ni andre målrettede DNA-strenger som Genprex utelukkende har lisensiert og kan teste på andre kreftformer over tid.
Genprex har fokusert sin innsats så langt på behandling av sent stadium i lungekreft. De fleste kreftbehandlinger i dag virker i en begrenset periode og en liten del av befolkningen. Det virker for meg at Oncoprex har fire veier for potensiell applikasjon;
- Det har blitt brukt som en enkelt behandling - faktisk en pasient behandlet i en 2012 Phase 1 klinisk prøve av Oncoprex opplevd fullstendig remisjon og lever seks år senere se henne i denne siste videoen.
- Oncoprex viser løfte om bruk i kombinasjon med andre behandlinger for lungekreft samtidig eller serielt for å holde kreften i ubalanse.
- Den tredje bruksveien er å øke bredden i befolkningen av pasienter som kan dra nytte av Tarceva og Keytruda / Opdivo, som er to av de ledende lungekreftmedisinene som brukes i dag. Tarceva og Keytruda jobber bare for omtrent 25% av den brede befolkningen. Oncoprex har vist potensialet for å utvide populasjonen av lungekreftpasienter som kan dra nytte av Tarceva og Opdivo. Dette er veldig viktig.
- For det fjerde har både Tarceva og Opdivo-pasientene en tendens til å oppleve en slitesterk effekt ettersom kreft blir mindre utsatt for stoffet - det slutter å virke. Oncoprex har vist løfte om forfriskende den følsomheten, noe som gir potensialet til betydelig lengre effektiv behandlingstid for Tarceva og Keytruda / Opdivo pasienter.
Genprex har 30 patenter på plass som beskytter innovasjonene. Selskapet ble grunnlagt i 2009 og har et berømt Scientific & Medical Advisory Board. Deres langsiktige strategiske rådgiver er doktor James Rothman, vinner av Nobelprisen i fysiologi/medisin 2013.
Selskapet henter kapital å betale kostnadene ved ytterligere kliniske forsøk, da kostnadene ved disse forsøkene er svært høye. Dette er den vanlige banen for unge bioteknologiske selskaper, og det vil være nødvendig å skaffe mer kapital til videreforsøk dersom selskapet forblir uavhengig. Den tidligste at Oncoprex kan være tilgjengelig for pasienter, er to år etter at kapitalen er økt i denne børsnoteringen.
Det potensielle globale markedet for behandlinger av Oncoprex-typen er estimert til å være $26 Bill i 2025, noe som er interessant fra et økonomisk synspunkt. Det jeg er mest spent på er potensialet for forbedring av livskvalitet og lengre levetid for tusenvis av lungekreftpasienter.
Genprex CEO Rodney Varner sa; "Vi gleder oss til å fortsette våre kliniske studier og til å utforske Oncoprex effektivitet på andre kreftformer. Vi ønsker å gi lungekreftpasienter bedre valg og muligheten til å bruke effektiv genterapi i behandlingen."
IPO-garantien er Network1 og de har et overallokeringsalternativ i transaksjonen, også kjent som en "Green Shoe". Genprex har samlet inn omtrent 12 millioner dollar i tidligere investeringsrunder.
Genprex er basert i Austin Texas og er en Delaware Corporation.
Tjenestetilbydere for dette tilbudet.
Vær oppmerksom på at jeg er vert for denne børsintroduksjonen på Manhattan Street Capital-plattformen, og at Genprex er det betaler for denne tjenesten. Vi vil donere 50% av inntektene til Bonnie J. Addario Lung Cancer Foundation.
Se Manhattan Street Capital-gebyr for dette tilbudet
Se deres Form S-1 HER.
Relatert innhold:
Kostnad for å ta bedriften din offentlig ved hjelp av forskrift A +
Hvordan gjør jeg en børsnotering til NASDAQ eller NYSE via regel A +?
Hvis du er interessert, Bli medlemeller Kontakt oss.
