Pindutin Dito para basahin ang artikulong ito na isinulat ni Rod Turner para sa Forbes.
Pakitandaan na binili ko ang stock sa CSSE sa panahon ng pag-aalok ng Reg A +, kaya mayroon akong conflict of interest.
"Natuklasan naming isang malaking bentahe ng Reg A+ na nagawa naming i-market ang aming alok at makausap ang press tungkol dito, hindi tulad ng tradisyonal na IPO na "Quiet Period," sabi ni Bill Rouhana, ang batikang CEO ng CSSE na may matibay na track record ng pamumuno sa mga pampublikong kumpanya. "Ito ang susi sa aming pagiging tampok sa mahigit 700 artikulo sa loob ng isang buwan habang nangangalap kami ng kapital." Buod ng Regulation A+.
Ang kumpanya ay nag-promote ng alok sa pamamagitan ng isang 18 miyembrong broker-dealer network at ang kanilang 2.8 mill social media na sumusunod. Inanunsyo din ito ng NASDAQ sa kanilang social media kasunod ng 2 mill na tao.
"Ang proseso ng pangangalap ng pondo ay tumagal ng kabuuang apat na linggo mula sa paglulunsad, na nagtapos sa pagiging oversubscribed. Pagkatapos ay gumugol kami ng isang linggo upang maglaan ng mga shares, iproseso ang mga pagbabayad, at isara ang alok. Ang malakas na rate ng paglago ng kita at kakayahang kumita ng CSSE ay nagpadali para sa mga mamumuhunan at analyst na suriin ang kumpanya gamit ang mga kumbensyonal na pamamaraan," sabi ni Rob Gibson, Managing Director ng HCFP (HCFP, Benchmark, at Weild&Co ang mga nangungunang broker-dealer at bookrunner). Listahan ng mga service provider.
"Ang kasal ng Wall Street sa Main Street na pinahihintulutan ng Reg A+ ay nagbukas ng access para sa aming mga customer at tagahanga na maging bahagi ng aming IPO, na nagdaragdag ng napakaraming hindi magagamit sa mga tradisyonal na IPO," sabi ng CEO na si Bill Rouhana.
"Ang CSSE ay marahil ang unang Reg A + IPO kung saan ang mga namumuhunan sa Institutional ay nagkaroon ng malubhang hitsura at namuhunan nang malaki," sabi ni John Borer, Senior Managing Director ng The Benchmark Company.
Si David Weild, CEO ng Weild&Co, ay malawak na kinikilala bilang Ama ng JOBS Act para sa kanyang adbokasiya at pananaliksik. Sinabi ni David, "Ang $30 milyon (2.5 milyong pagbabahagi sa $12) na itinaas ng CSSE ay ang pinakamalaki sa mga Reg A+ IPO hanggang ngayon. Ang CSSE rin ang unang Reg A+ IPO na naging kwalipikado para sa NASDAQ Global Market, na isang mas hinihingi na listahan pamantayan."
"Mayroong ilang mga tradisyonal na IPO sa $10 mill hanggang $30 mill range sa huling limang taon," idinagdag ni John Borer. "Sa aking pananaw, makabuluhan na sa paggamit ng Regulasyon A+, mayroong apat na Reg A+ na IPO na nakalista sa NASDAQ at NYSE sa huling labindalawang linggo."
"Ipinapakita ng aming IPO kung paano pinapantay ng Reg A + ang patlang na paglalaro. Ang CSSE ay isang maliit na kumpanya at ipinapakita ng aming alok na ang mga IPO ay hindi na pinaghihigpitan sa Unicorn club," dagdag ng CEO na si Bill Rouhana.
"Ang CSSE IPO ay kapansin-pansin na ang unang Reg A+ IPO kung saan ang kamalayan ng tatak ay napakalakas, malawak at matatag. Ito, kasama ang kumikitang modelo ng negosyo ng kumpanya at ang track record ng tagumpay ng pampublikong kumpanya ng CEO na si Bill Rouhana ay naging napaka-akit sa mga namumuhunan, " patuloy ni Rob Gibson.
Ang listahan ng mga unang para sa nag-aalok ng CSSE ay kahanga-hanga.
Sa $30 mill, ang CSSE ang pinakamalaking pagtaas ng Reg A+ IPO hanggang sa kasalukuyan (mayroong $50 mill raise para sa mga alok ng Reg A+ na real estate na piniling huwag gumawa ng IPO). Ito rin ang unang na-oversubscribe at ang unang naging kwalipikado at naglista sa NASDAQ Global Market. Ang mga tagumpay na ito ng pangkat na nag-aalok ng CSSE ay nagpapakita ng karagdagang katibayan na ang Regulasyon A+ ay talagang isang praktikal at kaakit-akit na pamamaraan ng IPO para sa maliliit na negosyo.
Ang Chicken Soup for the Soul Entertainment ay may eksklusibong karapatan sa merkado ng video at tatak para sa kilalang serye ng libro. Batay sa Offering Circular, "Isa sa aming mga pangunahing layunin ay ang patuloy na pagpapalago ng aming CSS Network habang patuloy naming pinapalaki ang aming mga iniaalok na nilalaman sa kritikal na masa. Ang aming estratehiya ay ang pagbuo ng aming library ng nilalaman ng video sa pamamagitan ng kombinasyon ng orihinal na nilalaman ng video ng Chicken Soup for the Soul at mga oportunistang pagkuha ng mga library ng nilalaman ng video ng third-party o iba pang mga karapatan sa nilalaman ng video habang ang mga nabigong network ay naghahangad na pagkakitaan ang halaga ng kanilang library."
Ang mga kita ng CSSE ay lumago mula sa $ 1.5 mill sa 2015 hanggang $ 8.1 milyon sa 2016. Ang netong kita ay $ 0.8 mill na may nababagay na EBITDA ng $ 3.8 mill sa 2016. Sa pamamagitan ng aking pagkalkula, ang post-investment valuation ay humigit-kumulang na $ 150 mill sa presyo ng isyu.
Ang CSSE ang una sa apat na Reg A+ IPO na may malawak na saklaw at napakalakas na apela sa mga mamimili. Ito ay may kalakasan sa Reg A+ dahil ang mga kumpanyang may malakas na tagasunod at base ng mga customer ay mas madaling makapag-market ng kanilang mga alok habang pino-promote at ibinebenta ang kanilang mga produkto nang sabay, isang sinerhiya na nakakabawas sa mga gastos. Paano magtagumpay sa iyong alok na Reg A+.
Mas maraming aral ang natutunan sa IPO na ito, sa antas ng online retail, broker-dealer, at sa antas ng Institusyon. Ang logistikong kasama sa pagbabayad para sa mga shares at paglilipat ng mga shares sa mga mamumuhunan sa mga huling araw ng isang Reg A+ IPO ay bahagyang naiiba kaysa sa isang tradisyonal na IPO, at ang mga broker-dealer at institutional investor ay nagkakaroon ng pagsasanay na siyang magbubunga ng mga susunod na transaksyon sa Reg A+. Flowchart ng Reg A+ IPO.
Sa pakikipag-usap sa mga nangungunang broker-dealers at sa CEO ng CSSE na Bill Rouhana, malinaw na ang pagkuha ng Circular Qualified na Kolehiyo ng SEC bago magsimula ang proseso ng pagpapalaki ng kabisera ay isang nakakapreskong pagbabago kumpara sa isang tradisyunal na S-1 IPO. Ang kaliwanagan at pagiging simple ng SEC Qualification sa harap ay nagdadala sa isang mas simple na palabas sa kalsada at proseso ng pagmemerkado na may mas kaunting mga hindi tiyak, kasama ang kakayahang aktibong itaguyod ang pag-alok at tatak ng kumpanya.
Mahalagang tandaan na ang mga legal at audit fee na kasama sa isang Reg A+ ay mas mababa kaysa sa isang tradisyunal na IPO, na siyang isa pang bentahe ng Reg A+ para sa maliliit na negosyo.
Mayroong ilang mga kawili-wiling Reg A+ IPO na nakatakdang ilunsad sa susunod na anim na buwan, at ang aking inaasahan ay makikita natin ang bilang ng mga Reg A+ IPO na patuloy na tataas nang paunti-unti, kung papayagan ng stock market. Nakikita ko ang isang trend ng pagtaas sa bilang ng mga kumpanyang nag- self-qualify para sa Reg A+, na nagreresulta sa mas malaking bahagi ng mga ito ang magtatagumpay . At ang mga kumpanyang nasa mas malayong yugto ng kanilang pag-unlad ay nakikibahagi at aktibong sinusuri ang Regulation A+. Magandang indikasyon ito para sa darating na taon.
Listahan ng mga tagapagbigay ng serbisyo para sa CSSE IPO.
Umaasa ako na ang artikulong ito ay kaalaman para sa iyo!
Tingnan ang aming Pahayagan sa Pag-aalok DITO.
Kaugnay na Nilalaman:
Halaga ng pagkuha ng pampublikong kumpanya gamit ang Regulasyon A +
IPO Consulting Service mula sa Manhattan Street Capital
Paano magagawa ang isang IPO sa NASDAQ o NYSE sa pamamagitan ng Regulasyon A +?
Kung interesado ka, Maging Miyembro , o Makipag-ugnayan sa amin.
Rod Turner
Si Rod Turner ang tagapagtatag at CEO ng Manhattan Street Capital, ang #1 Growth Capital service para sa mga mature startup at mid-sized na kumpanya upang makalikom ng kapital gamit ang Regulation A+. Si Turner ay gumanap ng mahalagang papel sa pagbuo ng matagumpay na mga kumpanya kabilang ang Symantec/Norton (SYMC), Ashton Tate, MicroPort, Knowledge Adventure, at marami pang iba. Siya ay isang bihasang mamumuhunan na nagtayo ng isang negosyo ng Venture Capital (Irvine Ventures) at nagsagawa ng mga pamumuhunan sa angel at mezzanine sa mga kumpanyang tulad ng Bloom, Amyris (AMRS), Ask Jeeves, at eASIC.
www.ManhattanStreetCapital.com
Manhattan Street Capital, 5694 Mission Center Rd, Suite 602-468, San Diego, CA 92108.
