Ang tsart sa ibaba (1) ay nagbibigay ng isang pangkalahatang-ideya ng buod ng ilan sa mga pinapayagan na aktibidad, mga kinakailangan, at limitasyon na nakabalangkas sa iminungkahing exemptive order na nagbibigay ng isang kondisyunal na exemption mula sa pagpaparehistro ng broker para sa mga naghahanap. (2) Ang ipinanukalang exemptionive order ay hindi pa natatapos at nananatiling napapailalim sa pagbabago. Ang mga naghahanap ay hindi maaaring umasa sa iminungkahing mga aktibidad na naibukod, mga kinakailangan, at limitasyon na nakabalangkas sa ibaba hanggang sa oras na iyon ay ginawang bahagi ng isang pangwakas na ipinag-uutos na operatiba, kung mayroon man, na ibinigay ng Komisyon
* Depende sa mga aktibidad na nakikibahagi sa isang nakarehistrong broker, maaaring kailanganin itong pumasok sa isang nakasulat na kasunduan sa isang nagbigay.
** Habang ang iminungkahing order ng exemption ay nagrereseta ng malinaw na pamantayan sa pagsisiwalat na kinakailangan ng Mga Tagahanap ng Tier II, kung at kung gaano kahalaga ang isang broker-dealer na magbigay ng mga pagbubunyag sa pangkalahatan ay batay sa likas na katangian ng transaksyon at mga patakaran at probisyon ng Exchange Act na nalalapat sa tukoy na transaksyon.
1) Ang tsart na ito ay nilikha ng Opisina ng Tagapagtaguyod para sa Maliit na Negosyo na Pagbubuo ng Kapital at na-highlight ang ilan sa mga iminungkahing mga tuntunin ng kondisyong walang bayad mula sa pagpaparehistro ng broker. Hindi ito isang patakaran, regulasyon, o pahayag ng Securities and Exchange Commission ("Komisyon"). Hindi naaprubahan o hindi naaprubahan ng Komisyon ang nilalaman nito. Ang tsart na ito, tulad ng lahat ng patnubay ng kawani, ay walang ligal na puwersa o epekto: hindi nito binabago o binabago ang naaangkop na batas, at hindi ito lumilikha ng bago o karagdagang mga obligasyon para sa sinumang tao. Hinihikayat ka namin na tingnan ang iminungkahing exempive order para sa higit pang mga detalye at ibahagi ang iyong puna!
2) Tulad ng inilarawan sa iminungkahing ipinag-utos na utos, ang Komisyon ay hindi malawak na tinugunan ang iba pang mga uri ng mga tiyak na aktibidad na maaaring maapektuhan ng rehimeng regulasyon ng Komisyon para sa mga broker. Ang mga aktibidad na lampas sa saklaw ng iminungkahing ligtas na mga pantalan na nakabalangkas dito (at anumang maaaring gamitin) at sa huli kung ang isang tao ay isang broker sa loob ng kahulugan ng Seksyon 3 (a) (4) ay binuksan ang mga katotohanan at pangyayari ng bagay na ito .
3) Tingnan ang 15 US Code § 78o at mga naaangkop na probisyon ng mga batas sa federal security at mga kaugnay na patakaran at regulasyon. Ang iba't ibang uri ng mga broker-dealer ay maaaring makisali sa iba't ibang mga uri ng mga aktibidad. Para sa mga layunin ng tsart na ito, ipinapalagay namin na ang isang nakarehistrong brokerdealer ay nasiyahan ang lahat ng naaangkop na mga kinakailangan at natanggap ang lahat ng kinakailangang pag-apruba upang makisali sa mga natukoy na aktibidad. Mayroong iba't ibang mga kinakailangang ligal, kabilang ang mga panuntunan sa Komisyon at FINRA, na nalalapat sa mga transaksyon na kinasasangkutan ng mga rehistradong broker-dealer, na hindi lahat ay naka-highlight sa tsart ng mga naghahanap na ito. Para sa karagdagang impormasyon sa pagpaparehistro bilang isang broker-dealer, tingnan ang Division of Trading and Markets 'Guide to Broker-Dealer Registrasyon.