תשקיף. ג'נפרקס מגייסת הון באמצעות הנפקת S-1 עם כוונה להשלים את ההנפקה הראשונה (IPO) ולהירשם בבורסת נאסד"ק תחת הסימול NASDAQ: GNPX. ההנפקה היא תמורת 6.5 מיליון דולר במחיר של 5 דולר למניה, עם שווי של 58.5 מיליון דולר לפני ההנפקה.
הנפקה זו מעניינת משום שהיא מדגישה עובדה פחות ידועה - עקב חוק התעסוקה משנת 2012, הנפקות מסוג S-1 מורשות לשווק את עצמן באופן רחב באותו אופן שבו הנפקות והנפקות מסוג Reg A+ מורשות. מצב זה חל בנסיבות ספציפיות עבור S-1, וישנם יתרונות משמעותיים ייחודיים להנפקה מסוג Reg A+ בהשוואה. האפשרות של חברות לשווק את עצמן באופן רחב בהנפקה מסוג S-1 היא התפתחות משמעותית למדי.
רודני ורנר, מנכ"ל Genprex, אמר, "אילו הייתי יודע את היתרונות של שימוש ב-Reg A+ כשיטת הנפקה ראשונה, עוד כשהתכננו את ה-S-1 שלנו, ייתכן שהייתי משנה כיוון ומגיש בקשה כ-Reg A+". היתרונות העיקריים של Reg A+ הם שחברה יכולה לגייס הון גם אם הנפקה אינה עומדת בדרישות המינימום לרישום בנאסד"ק או בבורסת ניו יורק, ושהעלות של ביקורת ושכר טרחת עורכי הדין לרוב נמוכה בהרבה עבור Reg A+. יתרון משמעותי של מסלול S-1 הוא שהוא אינו מוגבל ל-50 מיליון דולר.
סרטן ריאות מתקדם הוא אחד מסוגי הסרטן המאתגרים ביותר לטיפול; הוא הורג 150 אלף אמריקאים בשנה. בכל שנה, יותר אנשים מתים מסרטן ריאות מאשר מסרטן המעי הגס, השד והערמונית משולבאיבדתי חברה ושכנה טובה לסרטן ריאות, ואני יכולה להעיד על הקושי שהיה לה ולבעלה למצוא טיפול שיעבוד.
טיפולים קיימים לסרטן ריאות הכוללים את השיטות הרגילות של ניתוח, כימותרפיה והקרנות, ואלו המשתמשים באימונותרפיות וטיפולים ממוקדים יכולים לסייע בהתמודדות עם גידולים אלה, אך ברגע שסרטן הריאות התפשט, הוא כמעט תמיד חוזר.
חלק מהבעיה היא שגידולי סרטן ריאות קשים פיזית להגעה בגלל האופי המפוזר של תאי הריאה - גידולים נוטים להיות מפוזרים במקומות רבים, ולכן מתן טיפול יעיל לגידולים הוא אתגר מרכזי.
Genprex פיתחה תרופה ייחודית וראשונה מסוגה לטיפול גנטי בשם Oncoprex, המועברת דרך זרם הדם של המטופל לתאי סרטן הריאה באמצעות ננו-חלקיק Genprex המותאם אישית. אני אוהב את העובדה ששיטת מתן זו יעילה ועובדת עם פרופיל תופעות לוואי קל יחסית. מחרוזת ה-DNA שלהם מתאימה את איתות התא כדי לעורר מוות תאים טבעי במקום צמיחת תאים משתוללת שנורמלית בגידולים, וגם מגרה את מערכת החיסון לתקוף את הגידולים.
הטיפול ניתן אחת ל-3 שבועות באמצעות הזרקה לזרם הדם - הננו-חלקיק דואג להחדרת הגידולים.
כלי הובלת הננו-חלקיקים התגלה ופותח לראשונה ב-NIH. ד"ר ג'ק רות' כיוונן ומיטב אותו לפיזור רקמות יעיל יותר, תוך שיפור יכולתו להעביר את הריפוי הגנטי לגידולי הריאה.
דוקטור רוט, יו"ר המועצה המייעצת המדעית של Genprex, היא חלוצה בשימוש הקליני ב-DNA כחומר טיפולי והיא הראשונה שביצעה ניסוי קליני ישיר בטיפול גנטי בחולים בארצות הברית. ד"ר רות' גילה גם את התכונות המדכאות גידולים של מחרוזת ה-DNA הספציפית שהננו-חלקיק מספק, ותשע מחרוזות DNA ממוקדות אחרות ש-Genprex רישתה באופן בלעדי ועשויות לבדוק על סוגי סרטן אחרים לאורך זמן.
Genprex מיקדה את מאמציה עד כה בטיפול בסרטן ריאות בשלבים מאוחרים. רוב טיפולי הסרטן כיום פועלים לזמן מוגבל ולחלק קטן מהאוכלוסייה. נראה לי של-Oncoprex יש ארבעה מסלולי יישום פוטנציאליים;
- הוא שימש כטיפול יחיד - למעשה, מטופל אחד טופל בניסוי קליני שלב 2012 של Oncoprex בשנת 1. חווה הפוגה מלאה וחי שש שנים לאחר מכן ראו אותה בסרטון האחרון הזה.
- אונקופרקס מראה פוטנציאל לשימוש בשילוב עם טיפולים אחרים לסרטן ריאות בו זמנית או בסדרה כדי למנוע איזון של הסרטן.
- דרך השימוש השלישית היא להגדיל את מגוון החולים שיכולים להפיק תועלת מ-Tarceva ו-Keytruda/Opdivo, שהן שתיים מהתרופות המובילות לסרטן ריאות הנמצאות בשימוש כיום. Tarceva ו-Keytruda יעילות רק עבור כ-25% מהאוכלוסייה הרחבה. אונקופרקס הראה פוטנציאל להרחיב מאוד את אוכלוסיית חולי סרטן ריאות שיכולים להפיק תועלת מ-Tarceva ו-Opdivo. זה משמעותי מאוד.
- רביעית, גם חולי טרסבה וגם אופדיבו נוטים לחוות תופעת שחיקה ככל שהסרטן שלהם הופך פחות פגיע לתרופה - היא מפסיקה לפעול. אונקופרקס הראתה פוטנציאל לרענון הרגישות הזו, ומציעה פוטנציאל להאריך משמעותית את משך הטיפול היעיל עבור חולי טרסבה וקיטרודה/אופדיבו.
לחברת Genprex 30 פטנטים המגנים על החידושים שלה. החברה נוסדה בשנת 2009 ויש לה מועצה מייעצת מדעית ורפואית מפוארת. היועץ האסטרטגי ארוך הטווח שלהם הוא ד"ר ג'יימס רוטמן, זוכה פרס נובל לפיזיולוגיה/רפואה לשנת 2013.
החברה מגייסת הון לשלם את עלויות הניסויים הקליניים הנוספים, שכן עלותם של ניסויים אלה גבוהה מאוד. זהו המסלול הרגיל עבור חברות ביוטכנולוגיה צעירות, ויהיה צורך לגייס הון נוסף לניסויים נוספים אם החברה תישאר עצמאית. המוקדם ביותר שבו Oncoprex תוכל להיות זמינה לחולים הוא שנתיים לאחר גיוס ההון בהנפקה זו.
השוק העולמי הפוטנציאלי לטיפולים מסוג Oncoprex מוערך ב-26 מיליארד דולר בשנת 2025, וזה מעניין מבחינה פיננסית. מה שהכי מרגש אותי הוא הפוטנציאל לשיפור איכות החיים ותוחלת חיים ארוכה יותר עבור אלפי חולי סרטן ריאות.
מנכ"ל ג'נפרקס רודני ורנר אמר; "אנו מצפים להמשך הניסויים הקליניים שלנו ולבחון את יעילותו של Oncoprex בסוגי סרטן אחרים. אנו רוצים לספק לחולי סרטן ריאות אפשרויות טובות יותר ויכולת להשתמש בטיפול גנטי יעיל בטיפול שלהם."
חתם ההנפקה הוא Network1 ויש להם אופציית הקצאת יתר בעסקה, המכונה גם "נעל ירוקה". ג'נפרקס גייסה כ-12 מיליון דולר בסבבי השקעה קודמים.
ג'נפרקס ממוקמת באוסטין, טקסס, והיא תאגיד דלאוור.
ספקי שירות עבור הצעה זו.
שימו לב שאני מארח את ההנפקה הזו בפלטפורמת Manhattan Street Capital ו-Genprex היא תשלום עבור שירות זה. אנו נתרום 50% מההכנסות ל- קרן בוני ג'יי אדאריו לסרטן ריאות.
ראה את עמלות Manhattan Street Capital עבור הצעה זו
צפה בטופס S-1 שלהם כאן.
תוכן קשור:
עלות הנפקת החברה שלך לציבור לפי תקנה A+
כיצד לבצע הנפקה ראשונה (IPO) לנאסד"ק או לבורסת ניו יורק (NYSE) באמצעות תקנה A+?
